K線(xiàn)組合---酒田五法-基本定義

酒田五法-基本定義
    日本K線(xiàn)的經(jīng)典之作首推“酒田戰(zhàn)法”，它的原作者為本間宗久，其一生致力于米市行情之研究，著有《本間宗久翁秘錄》，此配合另一本古典巨著《三猿金泉錄》，經(jīng)過(guò)兩百多年來(lái)東洋人的精心研究，后來(lái)輾轉(zhuǎn)編輯為較現(xiàn)代化的“酒田戰(zhàn)法”合計(jì)共有78條戰(zhàn)法（圖形為70條、不含圖形8條）。其中“酒田五法”是分析的秘訣，酒田五法所指的是三山、三川、三空、三兵、三法等五種。
酒田五法-內(nèi)容解析  
    1、山字型的天價(jià)或二個(gè)天價(jià)型（三山）
三山，即形態(tài)學(xué)里的“頭肩頂”及“頭肩底”。
如圖1：在12/6、2/13、8/21三日的價(jià)位恰巧形成了一個(gè)山型，即是一般所說(shuō)的三尊頭；三尊頭是指隨著行情的三段上升也會(huì)出現(xiàn)三波下降的變化，將二起伏視為一個(gè)行情圖，并將其加以透徹觀察，推測(cè)大勢(shì)的進(jìn)場(chǎng)時(shí)機(jī)。而圖1也正與波浪理論的說(shuō)法相同，其中以第三波出現(xiàn)天價(jià)，且行情上漲和下跌的起點(diǎn)不完全相同，也許是經(jīng)過(guò)長(zhǎng)期的前熬在底檔盤(pán)旋之后才步入揚(yáng)升之軌，相反的也可能在天價(jià)圈中出現(xiàn)暴漲的次日從高價(jià)大幅下跌，所以作多及作空的關(guān)鍵時(shí)機(jī)不同，因此在此可將其分為M型理論及W型理論。


以圖2來(lái)看A線(xiàn)型是三尊頭，B線(xiàn)型是M頭又稱(chēng)雙重頂，C線(xiàn)型是圓頭。三尊頭是波浪理論中的天價(jià)型，亦是最符合常理的天價(jià)線(xiàn)型，但如果在第二波下滑時(shí)揚(yáng)升的腳步放緩或是不升反跌也就出現(xiàn)了雙重頂?shù)腗頭線(xiàn)型，M頭線(xiàn)型同樣是屬于波浪型的天價(jià)，而圓頭型的天價(jià)是經(jīng)過(guò)長(zhǎng)期盤(pán)檔后，整個(gè)走勢(shì)圖較不易看出何時(shí)形成天價(jià)
再者可以將三種圖形倒著看就形成了圖1的D倒三尊及E的W底即是雙重底，最后是F的鍋底（圓型底），這三尊頭或倒三尊以及M頭或W底皆較容易看出天價(jià)何時(shí)形成，而當(dāng)天價(jià)的形成是也就是行情開(kāi)始下滑的時(shí)候了，因此投資者若在天價(jià)出現(xiàn)后開(kāi)始下滑以及底價(jià)出現(xiàn)后開(kāi)始上漲的當(dāng)時(shí)，停利及停損的設(shè)定最為重要。


2、三川良星（三川）
以三根K線(xiàn)的排列狀況，作為判斷行情漲跌的依據(jù)。因其排列模樣酷似“川”字而得名。
1）兩包型：中間那一根K線(xiàn)，被左方及右方的K線(xiàn)完全包覆。
A、兩紅夾一黑：上漲信號(hào)
出現(xiàn)在下跌趨勢(shì)中，暗示股價(jià)會(huì)暫時(shí)止跌或形成底部；  
出現(xiàn)在上升趨勢(shì)中，暗示股價(jià)會(huì)繼續(xù)上漲。
B、兩黑夾一紅：下跌信號(hào)
出現(xiàn)在上升趨勢(shì)中，暗示股價(jià)會(huì)回檔或形成頭部。
出現(xiàn)在下跌趨勢(shì)中，暗示股價(jià)會(huì)繼續(xù)下跌。
2）小川型 ：反轉(zhuǎn)信號(hào)
形態(tài)外觀像一個(gè)“小”字，夾在中間的那根K線(xiàn)，把左右兩根K線(xiàn)完全包覆起來(lái)。
A、在波段底部出現(xiàn)的小川型，其中間的K線(xiàn)大多為為陽(yáng)線(xiàn)，可視為股價(jià)向上反轉(zhuǎn)的信號(hào)。
B、在波段頭部出現(xiàn)的小川型，其中間的K線(xiàn)大多為為陰線(xiàn)，可視為股價(jià)向下反轉(zhuǎn)的信號(hào)。
3、三空的補(bǔ)空（三空）
所謂跳空，是指相鄰兩天的價(jià)格缺少連貫性，其中有一段價(jià)位沒(méi)有交易記錄，在圖形上出現(xiàn)一個(gè)空白區(qū)域，即缺口。
三空是指三類(lèi)缺口：
突破缺口；
中間缺口；
衰竭缺口。
一般只有極強(qiáng)或極弱的股票才會(huì)產(chǎn)生“三空”走勢(shì)。   
注意！“三空”完成之后股價(jià)并非立即反轉(zhuǎn)，而是減速前進(jìn)一段距離之后才形成頭部或底部。
在圖3中1~4號(hào)線(xiàn)出現(xiàn)了3個(gè)跳空缺口，也就形成了三空的圖形，如果出現(xiàn)的線(xiàn)型是開(kāi)收同價(jià)線(xiàn)也就不足以形成跳空的圖形。而跳空上漲的情勢(shì)出現(xiàn)時(shí)也正表示了此時(shí)為作多的時(shí)機(jī)。   
如圖3的B圖，在1號(hào)線(xiàn)至2號(hào)線(xiàn)之間為下空3號(hào)線(xiàn)至4號(hào)線(xiàn)之間為中空，5號(hào)線(xiàn)至6號(hào)線(xiàn)之間稱(chēng)為上空通常在上空出現(xiàn)時(shí)表示已至天價(jià)此時(shí)宜趁機(jī)采用逆勢(shì)操作，但是在6號(hào)線(xiàn)時(shí)若行情未有明確的表示，此時(shí)正時(shí)行情揚(yáng)挫的關(guān)鍵。
再以圖4來(lái)看AB二圖正好與圖3的分析完全相反，在第三個(gè)跳空缺口出現(xiàn)時(shí)也就是在5號(hào)線(xiàn)出現(xiàn)之后，應(yīng)可試探性的作多，此仍所謂的三跳空后的逆勢(shì)操作法。


4、三平(三只烏不祥之兆)
所謂三平是指三根平行的陰線(xiàn)或是陽(yáng)線(xiàn)，以圖5的A線(xiàn)型而言三個(gè)陽(yáng)線(xiàn)實(shí)體的部份相連接，代表了行情有大幅上漲的預(yù)兆，但是若是圖5的A的2線(xiàn)及3號(hào)線(xiàn)其中有一條，比前5條的行情線(xiàn)的位置來(lái)得高的話(huà)就不可依此判斷；但是并非所有三條的陽(yáng)線(xiàn)都可依此判斷，例如圖6的C線(xiàn)型及D線(xiàn)型而言，C線(xiàn)型因?yàn)?號(hào)線(xiàn)出現(xiàn)大陽(yáng)線(xiàn)但緊接著的2及3號(hào)線(xiàn)卻呈現(xiàn)出漸弱的行情線(xiàn)，這表示C圖型的上升潛力有限。
D圖型1號(hào)是上揚(yáng)平隱的小陽(yáng)，而2號(hào)線(xiàn)卻呈現(xiàn)大幅上漲的大陽(yáng)線(xiàn)，接著3號(hào)線(xiàn)卻出現(xiàn)了俗稱(chēng)木螺的小陽(yáng)線(xiàn)，在前面的介紹中木螺是漲跌的轉(zhuǎn)變點(diǎn)，而在大陽(yáng)線(xiàn)后出現(xiàn)的木螺大多為轉(zhuǎn)跌的暗示，此時(shí)正是套利賣(mài)出作空的時(shí)機(jī)，若第4條線(xiàn)出現(xiàn)了下挫的行情線(xiàn)就可形成三川長(zhǎng)庚型的作空良機(jī)。接下來(lái)以三條陰線(xiàn)的線(xiàn)型來(lái)看，三條陰線(xiàn)與三條陽(yáng)線(xiàn)的分析完全相反，是行情大幅下挫的預(yù)兆，但三條陰的線(xiàn)型并不完全相同，因此以圖7以及圖8為例是為行情下跌的線(xiàn)型。


5、K線(xiàn)的假日（三法）
所謂的假日是指行情出現(xiàn)了休息的狀態(tài)，通常行情在經(jīng)歷上漲三法或下跌三法時(shí)會(huì)出現(xiàn)休息的狀況，也就是這里指的假日三法。
在圖9的A線(xiàn)型中1、3、7號(hào)線(xiàn)為明顯上漲的陽(yáng)線(xiàn)，但上漲的中間出現(xiàn)了行情未明確的小陰線(xiàn)，在3號(hào)線(xiàn)的出現(xiàn)時(shí)表示了強(qiáng)力上揚(yáng)的行情，因此在3至7號(hào)間的小陰線(xiàn)出現(xiàn)時(shí)仍無(wú)法阻止上揚(yáng)的勢(shì)力，因此就形成了上漲三法，上漲三法表示了行情仍有上升的實(shí)力，但是在上升中出現(xiàn)像3至7號(hào)間的小陰線(xiàn)可能性仍然很高。
而在圖9的B線(xiàn)型中與A完全相反，也就是說(shuō)在行情下跌的勢(shì)力形成時(shí)雖有小漲的小陽(yáng)線(xiàn)，但仍無(wú)法挽回行情的疲勢(shì)，這就形成所謂的下跌三法。
另外三線(xiàn)打壓的線(xiàn)型同樣為三線(xiàn)上漲或下跌的線(xiàn)型，但是此線(xiàn)型與上漲三法及下跌三法完全下不同，在圖10中的C線(xiàn)型中5至7號(hào)線(xiàn)仍隨的走勢(shì)下跌，這種行情線(xiàn)就稱(chēng)為三線(xiàn)打壓的行情，這是逆勢(shì)操作的關(guān)鍵點(diǎn)。而圖10的D線(xiàn)型與C線(xiàn)型則為相反的情勢(shì)，但仍同屬逆勢(shì)操作的線(xiàn)型。
而再以圖12的AB二個(gè)圖來(lái)看，A圖在1及2號(hào)線(xiàn)是呈跳空上漲的趨勢(shì)，但不久后卻出現(xiàn)3號(hào)線(xiàn)完成了補(bǔ)空，因?yàn)?及2號(hào)是上揚(yáng)線(xiàn)意表可跟進(jìn)作多，但是卻意外出現(xiàn)下挫的大陰線(xiàn)，因此這是作多的暗示；相反的B圖在出現(xiàn)二條跳空的陰線(xiàn)后，出現(xiàn)了補(bǔ)空的大陽(yáng)線(xiàn)，此仍判斷作空的行情線(xiàn)型。   
在圖10至圖11皆為三法的線(xiàn)型，圖10的C圖出現(xiàn)5、6、7號(hào)線(xiàn)卻反為作多線(xiàn)，D圖也在出現(xiàn)5至7號(hào)線(xiàn)時(shí)反為作空，這些圖型皆為逆向操作的圖型；也如三法的文意，這些圖型都超過(guò)了法規(guī)、法律及法度三法，因此若遇到這些圖型稍作休息才是最好的戰(zhàn)術(shù)。


圖12為變型的上漲三法，行情觀測(cè)法也完全相反，以圖12為例5至6號(hào)線(xiàn)為跳空上漲的線(xiàn)型再加上9號(hào)線(xiàn)的急遽下跌，其圖形類(lèi)似圖11的A線(xiàn)型，但不同的是因?yàn)閳D11的C的9號(hào)線(xiàn)并沒(méi)有完成補(bǔ)空的線(xiàn)型因此無(wú)法同理判斷；因?yàn)?號(hào)線(xiàn)為跳漲線(xiàn)，使得行情已接近天價(jià)，而在6-8號(hào)線(xiàn)更證明了行情的看漲，有如前述的劇漲并排紅，因此在8號(hào)線(xiàn)行情達(dá)高了高點(diǎn)，此時(shí)更容易使行情出現(xiàn)反動(dòng)的勢(shì)力而促使行情疲軟；若跳空三手的刷新價(jià)位一直繼續(xù)下去，不妨在第三個(gè)刷新高價(jià)位時(shí)先套利為妙（在7號(hào)線(xiàn)收盤(pán)亦可），套利后先稍作休息之后再重新作多，應(yīng)將此視為作多立場(chǎng)的線(xiàn)型。
  

6、五法以外的變化線(xiàn)型
圖13的圖型與圖40的圖型情況正好相反，4及5出現(xiàn)跳空下跌的新價(jià)位，其后又出現(xiàn)了8號(hào)線(xiàn)的類(lèi)似補(bǔ)空的線(xiàn)，但因未完成補(bǔ)空因此行情正好與圖12所分析的結(jié)果相反，因此此線(xiàn)型為作空良機(jī)的線(xiàn)型。
圖14的A及B線(xiàn)型是行情上揚(yáng)走勢(shì)中出現(xiàn)三條小陽(yáng)線(xiàn)，之后出現(xiàn)開(kāi)收同價(jià)，所以與三手新價(jià)防線(xiàn)的看法相同，A仍為作多線(xiàn)型，B則為作空線(xiàn)型。

  
最后是圖15的八條創(chuàng)新價(jià)位的線(xiàn)例，以圖15來(lái)看3、4、6、7、10、13、14、 16號(hào)線(xiàn)每條線(xiàn)皆創(chuàng)新價(jià)位因此稱(chēng)為新價(jià)八步；因?yàn)樾星槿羰强春靡参幢貢?huì)一路直線(xiàn)上升，因此在行情連續(xù)有八次或十次創(chuàng)新價(jià)位的話(huà)，有可能會(huì)發(fā)生反作用而使行情急遽下滑，所以應(yīng)趁其反作用未發(fā)生時(shí)先作休息，在這種關(guān)鍵下稱(chēng)為新價(jià)八步休息關(guān)鍵?；蛟S行情會(huì)出現(xiàn)十一或十三條新價(jià)線(xiàn)，但若在第八條新價(jià)線(xiàn)套利才能算是最佳的停利點(diǎn)，若在十一條或十二條新價(jià)線(xiàn)出現(xiàn)后方可考慮作空。  
在圖15的17號(hào)線(xiàn)是一條上影線(xiàn)較長(zhǎng)的小陽(yáng)線(xiàn)，而17號(hào)線(xiàn)為禿頭陽(yáng)線(xiàn)雖長(zhǎng)度不長(zhǎng)，但可視其為作空的暗示點(diǎn)。


酒田五法，本間憲法記載的K線(xiàn)有以下的慣性，若根據(jù)以下的觀察角度去設(shè)定行情推測(cè)基準(zhǔn)，將實(shí)際的行情記錄，原封不動(dòng)描述成圖的K線(xiàn)，可謂是最確切的行情觀測(cè)方法，以下為酒田五法的慣性：
行情只要開(kāi)始上升的話(huà)將徹底其慣性之觀點(diǎn)；
行情攀升要比下跌更費(fèi)力氣；
高漲的行情勢(shì)必下跌，已下挫的行情勢(shì)必有回升；
猶如靜態(tài)物體始終靜止般，起伏不大的行情若有一直不動(dòng)的傾向的話(huà)，只有趁此困境作休息；
特別注重市場(chǎng)未平倉(cāng)量及各式變化，把握逆勢(shì)操作之關(guān)鍵。