良好盤感是炒股必備條件--盤感訓(xùn)練方法
良好的盤感是投資股票的必備條件，盤感需要訓(xùn)練，通過(guò)訓(xùn)練，大多數(shù)人會(huì)進(jìn)步。如何訓(xùn)練盤感，可從以下幾個(gè)方面進(jìn)行：
一、堅(jiān)持每天復(fù)盤，并按自己的選股方法選出目標(biāo)個(gè)股。復(fù)盤的重點(diǎn)在瀏覽所有個(gè)股走勢(shì)，副業(yè)才是找目標(biāo)股。在復(fù)盤過(guò)程中選出的個(gè)股，既符合自己的選股方法，又與目前的市場(chǎng)熱點(diǎn)具有共性，有板塊、行業(yè)的聯(lián)動(dòng)，后市走強(qiáng)的概率才高。復(fù)盤后你會(huì)從個(gè)股的趨同性發(fā)現(xiàn)大盤的趨勢(shì)，從個(gè)股的趨同性發(fā)現(xiàn)板塊。據(jù)接觸過(guò)呂梁的朋友稱，呂梁絕對(duì)是位分析高手，盤面感覺(jué)堪稱一流，盤面上除了一條3日均線就是光溜溜的k線——股道至簡(jiǎn)。
二、對(duì)當(dāng)天漲幅、跌幅在前的個(gè)股再一次認(rèn)真瀏覽，找出個(gè)股走強(qiáng)（走弱）的原因，發(fā)現(xiàn)你認(rèn)為的買入（賣出）信號(hào)。對(duì)符合買入條件的個(gè)股，可進(jìn)入你的備選股票池并予以跟蹤。
三、實(shí)盤中主要做到跟蹤你的目標(biāo)股的實(shí)時(shí)走勢(shì)，明確了解其當(dāng)日開(kāi)、收、最高、最低的具體含義，以及盤中的主力的上拉、拋售、護(hù)盤等實(shí)際情況，了解量?jī)r(jià)關(guān)系是否的正常等。
四、條件反射訓(xùn)練。找出一些經(jīng)典底部啟動(dòng)個(gè)股的走勢(shì)，不斷的刺激自己的大腦。
五、訓(xùn)練自己每日快速瀏覽動(dòng)態(tài)大盤情況。
六、最核心的是有一套適合自己的操作方法，特別是適合自己。方法又來(lái)自上面的這些訓(xùn)練。
復(fù)盤就是利用靜態(tài)再看一邊市場(chǎng)全貌，這針對(duì)你白天動(dòng)態(tài)盯盤來(lái)不及觀察、來(lái)不及總結(jié)等等情況，在收盤后或者定時(shí)你又進(jìn)行一次翻閱各個(gè)環(huán)節(jié)，進(jìn)一步明確一下，明確那些股資金流進(jìn)活躍，那些股資金流出主力在逃，大盤的拋壓主要來(lái)自哪里，大盤做多動(dòng)能又來(lái)自哪里，它們是不有行業(yè)、板塊的聯(lián)系，產(chǎn)生這些情況原因是什么？那些個(gè)股正處于上漲的黃金時(shí)期，那些即將形成完美突破，大盤今日漲跌主要原因是什么等等情況，需要你重新對(duì)市場(chǎng)進(jìn)行復(fù)合一遍，更了解市場(chǎng)的變化。
復(fù)盤的一般步驟是：
1、看兩市漲跌幅榜：
（1）對(duì)照大盤走勢(shì)，與大盤比較強(qiáng)弱，了解主力參與程度，包括其攻擊、護(hù)盤、打壓、不參與等情況可能，了解個(gè)股量?jī)r(jià)關(guān)系是否正常，主力拉抬或打壓時(shí)動(dòng)作、真實(shí)性以及目的用意。了解一般投資者的參與程度和熱情。
（2）了解當(dāng)日k線在日k線圖中的位置，含義。再看周k線和月k線，在時(shí)間上、空間上了解主力參與程度、用意和狀態(tài)。
（3）對(duì)漲幅前2版和跌幅后2版的個(gè)股要看的特別仔細(xì)。了解那些個(gè)股在悄悄走強(qiáng)，那些個(gè)股已是強(qiáng)弓之弩，那些個(gè)股在不計(jì)成本的出逃，那些個(gè)股正在突破啟動(dòng)，那些個(gè)股正在強(qiáng)勁的中盤，也就說(shuō)，有點(diǎn)象人口普查，了解各部分的狀態(tài)，這樣才能對(duì)整個(gè)大盤的情況基本上了解大概。
（4）在了解個(gè)股的過(guò)程中，把那些處于低部攻擊狀態(tài)的個(gè)股挑出來(lái)，仔細(xì)觀察日K線、周K線、月K線所經(jīng)歷的時(shí)間和空間、位置等情況良好的，剔除控盤嚴(yán)重的莊股和主力介入不深和游資阻擊的個(gè)股，剩余的再看一下基本面，有最新的調(diào)研報(bào)告最好調(diào)出來(lái)看一下，符合的進(jìn)入自己的自選股。
看漲幅在前兩版的個(gè)股，看他們之間有那些個(gè)股存在板塊、行業(yè)等聯(lián)系，了解資金在流進(jìn)那些行業(yè)和板塊，看跌幅在后的兩板，看那些個(gè)股資金在流出，是否具有板塊和行業(yè)的聯(lián)系，了解主力做空的板塊。需要說(shuō)明的看幾板合適主要看當(dāng)日行情的大小，好多看幾板，差看前后兩板就可以了。
2、看自己的自選股（包括當(dāng)日選入的）：
觀察是不是按照自己預(yù)想的在走，檢驗(yàn)自己的選股方法，有那些錯(cuò)誤，為什么出錯(cuò)，找出原因，改進(jìn)。看那些個(gè)股已經(jīng)出現(xiàn)買點(diǎn)（買點(diǎn)自己定的，按照什么標(biāo)準(zhǔn)也是你自己定的）的個(gè)股，你要做一個(gè)投資計(jì)劃，包括怎么樣情況怎么買，買多少、多少價(jià)格、止損位設(shè)置等。
3、看大盤走勢(shì)：
主要分析收陰陽(yáng)的情況、成交量情況，與昨日相比是否怎么樣的情況，整個(gè)量?jī)r(jià)關(guān)系是否正常，在日K線的位置、含義，看整個(gè)日K線整體趨勢(shì)，判斷是否可以參與個(gè)股，能否出現(xiàn)中線波段，目前大盤處于哪一級(jí)趨勢(shì)的那個(gè)階段。看當(dāng)日大盤波動(dòng)情況，什么時(shí)候在拉抬、什么時(shí)候在打壓，拉抬是那些股，打壓又是那些股，他們對(duì)大盤的影響力又是如何。看漲跌平個(gè)股家數(shù)，了解大盤漲跌是否正常。了解流通市值前10名個(gè)股的運(yùn)況，以及對(duì)大盤的影響，如果不是大盤股影響大盤，找出影響大盤的板塊。了解大盤當(dāng)日的高低點(diǎn)含義，了解大盤的阻力和位，了解大盤在什么位置有吸盤和拋壓，了解那些個(gè)股在大盤打壓之前先打壓，那些個(gè)股在大盤打壓末期先止住啟動(dòng)。
綜合排名榜，市場(chǎng)各要素都展現(xiàn)在這里，那些個(gè)股在活躍，那些個(gè)股在出逃最強(qiáng)烈，那些個(gè)股在拉尾市勾當(dāng)，那些在尾市打壓制造恐慌假象，那些個(gè)股盤輕如燕，那些步履蹣跚，這是主力的照妖鏡。
別忘了還要關(guān)注其他市場(chǎng)和品種的情況，回購(gòu)情況如何，國(guó)債情況如何，B股情況如何等等，他們反映的什么樣的資金面以及對(duì)大盤的情況。
掌握基本要素和復(fù)盤熟練的要求后，你的盤面感覺(jué)肯定是不同的。反復(fù)訓(xùn)練后，可加快速度，翻閱個(gè)股也不必要看全部，看漲跌前后幾版、權(quán)重股、自選股等就可以了。復(fù)盤是辛苦的，但只有苦盡才能甘來(lái)！
炒股不但要順應(yīng)市場(chǎng)外，還要懂得一些技巧。
技巧一：關(guān)于止損和止贏的問(wèn)題。
我覺(jué)得很重要，止贏和止損的設(shè)置對(duì)非職業(yè)股民 來(lái)說(shuō)尤為重要，有很多散戶會(huì)設(shè)立止損，但是不會(huì)止贏。今天有必要和大家探討一下。止損的設(shè)立大家都知道，設(shè)定一個(gè)固定的虧損率，到達(dá)位置嚴(yán)格執(zhí)行。但是止贏，一般的散戶都不會(huì)。為什么說(shuō)止贏很重要呢？？舉個(gè)例子，我有個(gè)朋友，當(dāng)年20元買入安彩高科，我告訴他要設(shè)立止贏，26元，他沒(méi)賣，25元我讓他賣，他說(shuō)我26沒(méi)賣，25不賣，到30再賣。結(jié)果呢，11元割肉。如果設(shè)立止贏，悲劇就能避免，這幾天追進(jìn)核心資產(chǎn)、大藍(lán)籌的更應(yīng)該設(shè)立止贏。怎樣設(shè)立止贏呢？？舉個(gè)簡(jiǎn)單的例子，如果你順應(yīng)熱點(diǎn)10元買入一只股票，漲到11元，你設(shè)立止贏10.4元，一般莊稼短暫的洗盤不會(huì)把你洗出去，如果11元跌回10.4元，你立刻止贏，雖然掙的很少，但是減少了盲動(dòng)。股價(jià)到12元后，你的止贏提升到11元，股價(jià)到了14元，止贏設(shè)置到12.8元等等，這樣即使莊稼洗盤和出貨你都能從容獲利出局。
技巧二：不要奢望買入最低點(diǎn)，不要妄想賣出最高價(jià)。
有朋友總想買入最低價(jià)而賣出最高價(jià)，我認(rèn)為那是不可能的，有這個(gè)想法的人不是一個(gè)高手。只有莊稼才知道股價(jià)可能漲跌到何種程度，莊稼也不能完全控制走勢(shì)，何況你我了。以前我也奢望達(dá)到這種境界，但是現(xiàn)在我早轉(zhuǎn)變觀念了，股票創(chuàng)新低的股我根本不看，新低下面可能還有新低。我只買入大約離底部有10%左右升幅的個(gè)股，還要走入上升通道，這樣卻往往吃最有肉的一段。
技巧三：量能的搭配問(wèn)題。
有些股評(píng)人士總把價(jià)升量增放在嘴邊，經(jīng)過(guò)多年來(lái)的總結(jié)，我認(rèn)為無(wú)量創(chuàng)新高的股票尤其應(yīng)該格外關(guān)注，而創(chuàng)新高異常放量的個(gè)股反而應(yīng)該小心了。而做短線的股票回調(diào)越跌越有量的股票，應(yīng)該是做反彈的好機(jī)會(huì)，當(dāng)然不包括跌到板的股票和頂部放量下跌的股票。所以，以最近藍(lán)籌股來(lái)說(shuō)，連續(xù)上漲沒(méi)什么量的反而是安全系數(shù)大的，而不斷放量的股票大家應(yīng)該警惕。
技巧四：善用聯(lián)想。
聯(lián)想是什么？我想說(shuō)的是，根據(jù)市場(chǎng)的某個(gè)反映，展開(kāi)聯(lián)想，獲得短線收益。一般主流龍頭股往往被游資迅速拉至漲停，短線高手往往都追不上，這時(shí)候，往往聯(lián)想能給你意外驚喜。以今日為例：上午聯(lián)通停牌，聯(lián)通國(guó)脈一開(kāi)盤就5%的漲幅，然后迅速漲停，這時(shí)候，運(yùn)用聯(lián)想，這個(gè)市場(chǎng)誰(shuí)還和聯(lián)通關(guān)系比較密切呢？積少成多，就是這個(gè)道理。聯(lián)想不僅適合短線，中長(zhǎng)線聯(lián)動(dòng)也可以選擇同板塊進(jìn)行投資。
技巧五：要學(xué)會(huì)空倉(cāng)。
有很多民間高手很善于利用資金進(jìn)行追漲殺跌的短線操作，有時(shí)候會(huì)獲得很高的收益，但是對(duì)于非職業(yè)股民來(lái)說(shuō)，很難每天看盤，也很難每天能追蹤上熱點(diǎn)。所以，在股票操作中，不僅要買上升趨勢(shì)中的股票，還要學(xué)會(huì)空倉(cāng)，在感覺(jué)市場(chǎng)上的股票很難操作，熱點(diǎn)難以把握，絕大多數(shù)股票出現(xiàn)大幅下跌，漲幅榜上的股票漲幅很小，而跌幅榜上股票跌幅很大，這就需要考慮空倉(cāng)了，很適合非職業(yè)股民。
技巧六：暴跌是重大的機(jī)會(huì)。
暴跌，分為大盤暴跌和個(gè)股暴跌。陰跌的機(jī)會(huì)比暴跌少很多，暴跌往往出現(xiàn)重大的機(jī)會(huì)。在我炒股的這些年，每年大盤往往出現(xiàn)2--3次暴跌。暴跌往往是重大利空或者偶然事件造成的，在大盤相對(duì)高點(diǎn)出現(xiàn)的暴跌要謹(jǐn)慎對(duì)待，但是對(duì)于主跌浪或者陰跌很久后出現(xiàn)的暴跌，你就應(yīng)該注意股票了，因?yàn)楹芏嗯９傻臋C(jī)會(huì)就是跌出來(lái)的。
技巧七：保住勝利果實(shí)。
很多網(wǎng)友是做牛市的高手，我的一個(gè)朋友在近期藍(lán)籌股行情中獲得收益是50%多，但是他自己承認(rèn)自己不是一個(gè)高手，因?yàn)樗麑儆诙叹€高手型的，在震蕩勢(shì)和熊市中往往又把牛市獲得的勝利果實(shí)吐回去，白白給券商打工。怎樣能保住勝利果實(shí)呢？除了要設(shè)立止贏和止損外，對(duì)大勢(shì)的準(zhǔn)確把握和適時(shí)空倉(cāng)觀望也很重要。怎樣在熊市保住勝利果實(shí)呢？？經(jīng)過(guò)多年的經(jīng)驗(yàn)總結(jié)，我認(rèn)為在熊市保住勝利果實(shí)的辦法就是始終跟蹤幾只股票，根據(jù)市場(chǎng)情況不斷的嘗試虛擬買賣，不妄圖買入歷史最低價(jià)，升勢(shì)確立再入場(chǎng)實(shí)盤操作。
一、絕招“攻擊臨界點(diǎn)”的定義及技術(shù)要點(diǎn)
個(gè)股放量攻擊技術(shù)形態(tài)頸線位時(shí)，在攻擊量能已經(jīng)有效放大，但突破頸線位還在3％幅度以下時(shí)，這是短線的絕佳買點(diǎn)。
二、絕招“堆量上行節(jié)節(jié)高”的定義及技術(shù)要點(diǎn)
個(gè)股處于上升途中，當(dāng)它的成交量無(wú)法連續(xù)放大時(shí)，它會(huì)通過(guò)在一個(gè)小的價(jià)格區(qū)間連續(xù)幾日的量能堆積來(lái)達(dá)到超過(guò)前一個(gè)高點(diǎn)的最大量的目的，形成波峰最大量逐漸減小的持久上升通道，并正好受到平行上行的13、34、55日均線系統(tǒng)的有力支撐。上升通道下軌，也正好是13日均線的零乖離位置，是短、中線絕佳進(jìn)倉(cāng)點(diǎn)。
三、絕招“旱地拔蔥”的定義及技術(shù)要點(diǎn)
個(gè)股經(jīng)過(guò)連續(xù)的下跌或是回調(diào)，當(dāng)反彈或是反轉(zhuǎn)的第一根陽(yáng)線就是漲停板或是9個(gè)以上的大陽(yáng)線時(shí)，后市往往還有10％以上的上漲空間，第一根陽(yáng)線漲停價(jià)附件就是短線的絕佳進(jìn)倉(cāng)點(diǎn)。
四、絕招“小陽(yáng)放量滯漲”的定義及技術(shù)要點(diǎn)
當(dāng)個(gè)股連續(xù)放量上攻時(shí)，只收出連續(xù)的十字小陽(yáng)線，這是多頭強(qiáng)烈上攻受阻的表現(xiàn)，在縮量蓄勢(shì)后，還會(huì)有一波繼續(xù)上攻創(chuàng)新高的機(jī)會(huì)，放量后的縮量回調(diào)時(shí)，這是短線絕佳進(jìn)倉(cāng)點(diǎn)
五、絕招“輕舟越過(guò)萬(wàn)重山”的定義及技術(shù)要點(diǎn)
個(gè)股從一個(gè)階段性低點(diǎn)起漲，在累積漲幅不大的情況下，以3％以下的手率有效突破并站穩(wěn)，年線（233日均線）后，回?fù)跄昃€的位置是短線中期的絕佳進(jìn)倉(cāng)點(diǎn)。
六、絕招“空頭強(qiáng)駑之末”的定義及技術(shù)要點(diǎn)
個(gè)股脫離13、34、55日均線出現(xiàn)快速地連續(xù)向下回東當(dāng)股價(jià)的的13日均線負(fù)乖離達(dá)到－20％左右時(shí)（莊股和間間距股的下跌除外）是短線的絕佳進(jìn)創(chuàng)點(diǎn)
七、 絕招“空頭承接覆蓋”的定義及技術(shù)要點(diǎn)
個(gè)股在均線出現(xiàn)的反壓下出現(xiàn)了快速下跌，隨著下跌接近最低點(diǎn)，升拉出現(xiàn)，越跌越放大的成交量伴隨著跌幅越來(lái)越小的陰線當(dāng)出現(xiàn)了一根縮量陽(yáng)線蓋過(guò)了下跌的最后一根也同時(shí)是成交量最大的陰線空實(shí)體時(shí)，縮量陽(yáng)線的最高點(diǎn)附近是短線的絕佳進(jìn)倉(cāng)點(diǎn)。
八、 絕招“黃金買點(diǎn)”的定義及技術(shù)要點(diǎn)
個(gè)股從中期的最低點(diǎn)在連綿 陽(yáng)線（最多夾雜一到兩根操盤小陰線）不間斷上漲，當(dāng)累積漲幅達(dá)到30％以上見(jiàn)頂后，以連續(xù)的陽(yáng)線回落到第一波的0.382、0.5、0.618黃金分割位是是地，是短線的絕佳進(jìn)倉(cāng)點(diǎn)。可分批大膽買進(jìn)。
九、絕招“假陰線”的定義及技術(shù)要點(diǎn)
個(gè)股在收出一根漲停板之后，次日繼續(xù)放量超過(guò)漲停板的量能攻擊重要技術(shù)壓力位時(shí)，收盤受阻回落，只收出一根帶長(zhǎng)上影線的漲幅在一個(gè)點(diǎn)左右的十字小陰線，這是主力強(qiáng)烈的做多遇阻的表現(xiàn)，次日往往會(huì)繼續(xù)上攻，十字陰線的收盤價(jià)附近是短線的絕佳進(jìn)倉(cāng)點(diǎn)。
十、絕招“頸線位量超”的定義及技術(shù)要點(diǎn)
個(gè)股放量攻擊技術(shù)形態(tài)頸線位，當(dāng)它放大的成交量已超過(guò)前幾個(gè)頸線位高點(diǎn)的最大量，但股價(jià)還未突破頸線位時(shí)，它在頸線位下縮量蓄勢(shì)時(shí)，是短線的絕佳進(jìn)倉(cāng)點(diǎn)。
十一、絕招“直破多頭線”的定義及技術(shù)要點(diǎn)
個(gè)股依托平行45°上行的13、34、55日均線向上運(yùn)行，個(gè)股的加速上揚(yáng)帶動(dòng)13日均線陡峭上行時(shí)，個(gè)股突然快速掉頭連續(xù)下跌，未多任何支撐地跌破還在上行的13日均線時(shí)，在接近34日均線位置，是短線的絕佳進(jìn)倉(cāng)點(diǎn)。
十二、絕招“撥云見(jiàn)日”的定義及技術(shù)要點(diǎn)
當(dāng)個(gè)股的MACD指標(biāo)中的MACD和DIF兩條線伴隨著紅色柱狀體的放大，從0軸下上穿到O軸之上，當(dāng)MACD的紅色柱狀體在O軸以上第一次縮短，乃至發(fā)出綠色柱狀體，但不波O軸，也是個(gè)股收陰線回調(diào)之時(shí)，是短線的絕佳進(jìn)倉(cāng)點(diǎn)。
十三、絕招“高位巨量換手”的定義及技術(shù)要點(diǎn)
個(gè)股運(yùn)行在平行上行的13、34、55日均線之上時(shí)，突然收出連續(xù)巨量陰線，但陰線未破13日均線，且巨量陰線的跌幅逐漸減小時(shí)，只要有縮量陽(yáng)線在13日均線上覆蓋過(guò)巨量陰線的實(shí)體時(shí)，陰線的收盤價(jià)附近就是短線的絕佳進(jìn)倉(cāng)點(diǎn)。
十四、絕招“日、周線同處0乖離”的定義及技術(shù)要點(diǎn)
當(dāng)個(gè)股的13、34、55日均線系統(tǒng)及13、34、55周均線系統(tǒng)同處于45℃平等上行的多頭運(yùn)行狀態(tài)時(shí)，當(dāng)股價(jià)調(diào)整回靠到13周均線的O乖離位置時(shí)，如果此時(shí)股價(jià)同時(shí)也是回靠13日均線的O乖離位置，則此點(diǎn)位是短、中期的絕佳進(jìn)倉(cāng)點(diǎn)。
十五、絕招“穿越分水嶺”的定義及技術(shù)要點(diǎn)
個(gè)股長(zhǎng)期運(yùn)行在下行的55日均線之下，當(dāng)個(gè)股第一次從中期底點(diǎn)放量突破代表多空強(qiáng)弱分水嶺的55日均線之后，它穿過(guò)55日均線后第一次回檔接近55日均線是地，是短線的絕佳進(jìn)倉(cāng)點(diǎn)。
十六、絕招“旱地拔蔥”的定義及技絕招“厚積薄發(fā)”的定義及技術(shù)要點(diǎn)
個(gè)股放量攻擊技術(shù)形態(tài)頸線位時(shí)，在頸線位臨界點(diǎn)出現(xiàn)連續(xù)放量滯漲的橫盤走勢(shì)，這是在莊家蓄勢(shì)待發(fā)的信號(hào)，當(dāng)放量橫盤回靠點(diǎn)接近13日均線時(shí)，是短線的絕佳進(jìn)倉(cāng)點(diǎn)。
十七、絕招“十全十美”的定義及技術(shù)要點(diǎn)
個(gè)股運(yùn)行在上升途中，當(dāng)它同時(shí)滿足以下四個(gè)條件：
1、均線條件：A、13、34、55日均線45℃平行上行；B、股價(jià)與13日均線O乖離；C、三均線間距小
2、技術(shù)形態(tài)條件：處于動(dòng)態(tài)頸線位有效突破回檔或在頸線位滯漲；
3、量能條件：回靠13日均線時(shí)必須平量或是回調(diào)最大量
4、指標(biāo)條件：MACD指標(biāo)中兩線正好處于由下而上上穿O軸后的紅色柱狀形的第一次縮短調(diào)整時(shí)。
十八、絕招“扭轉(zhuǎn)乾坤”的定義及技術(shù)要點(diǎn)
個(gè)股從連續(xù)回調(diào)后的階段性低點(diǎn)掉頭向上回升，如果回升的第一根陽(yáng)線的實(shí)體蓋過(guò)了回調(diào)的最后一根陰線的實(shí)體，且成交量比最后一根陰線超過(guò)了一倍左右，則這成交量稱為反轉(zhuǎn)量，這根陽(yáng)線為扭轉(zhuǎn)乾坤的反轉(zhuǎn)陽(yáng)線，這根反轉(zhuǎn)陽(yáng)線回調(diào)式收盤價(jià)附近是短線的絕佳進(jìn)倉(cāng)點(diǎn)。
十九、絕招“寶劍鋒自磨礪出”的定義及技術(shù)要點(diǎn)
個(gè)股運(yùn)行在13日均線之上的上升途中，當(dāng)經(jīng)過(guò)一波連續(xù)的回調(diào)回靠到13日均線之上后，當(dāng)它再度放量從13日均線拉升上攻，卻遇到沉重拋壓，收盤只留下長(zhǎng)長(zhǎng)的上影線，沒(méi)什么漲幅時(shí)，13均線附近是短線的絕佳進(jìn)倉(cāng)點(diǎn)
二十、絕招“平量橫盤”的定義及技術(shù)要點(diǎn)
個(gè)股經(jīng)過(guò)一波階段 的上漲后，在橫盤不回落的強(qiáng)勢(shì)調(diào)整中，保持每一根的橫盤量能接近或等同于開(kāi)始調(diào)整前的最大量陽(yáng)線的量能，當(dāng)這些平量橫盤的k線再度受到移到向上的13日均線的支撐時(shí)，是短線的絕位進(jìn)倉(cāng)點(diǎn)
二十一、絕招“火箭沖天加速度”的定義及技術(shù)要點(diǎn)
個(gè)股從階段低點(diǎn)起漲，如果它連續(xù)收出三（五）個(gè)漲停板，那由于慣性作用，后市往往會(huì)達(dá)到五（七）個(gè)漲停板的價(jià)位。第三五個(gè)漲停板附近價(jià)位，是短線的絕佳進(jìn)倉(cāng)點(diǎn)。
二十二、絕招“萬(wàn)里長(zhǎng)城永不倒”的定義及技術(shù)要點(diǎn)
當(dāng)個(gè)股從低點(diǎn)向上放量拉升，同時(shí)突破了幾個(gè)重要技術(shù)壓力位（幾個(gè)重要技術(shù)壓力位正好處于相同或接近的位置）。當(dāng)它有效突破后出現(xiàn)第一次回檔時(shí)，正好會(huì)同時(shí)受到個(gè)幾個(gè)關(guān)鍵技術(shù)壓力位的支撐，此時(shí)是短線絕佳進(jìn)倉(cāng)點(diǎn)。
二十三、絕招“勝算值”的定義及技術(shù)要點(diǎn)
個(gè)股在13，34，55均線系統(tǒng)支撐下，當(dāng)回調(diào)靠在13日均線之上時(shí)，為個(gè)股第一時(shí)點(diǎn)，拉起第一個(gè)陽(yáng)線的收盤價(jià)附近為第二時(shí)點(diǎn)，拉起第二個(gè)陽(yáng)線的收盤價(jià)為第三時(shí)點(diǎn)；大盤只要是是連續(xù)下跌后企穩(wěn)反彈或反轉(zhuǎn)前的最低點(diǎn)就是第一時(shí)點(diǎn)，提起第一根陽(yáng)線收盤價(jià)附近第二時(shí)點(diǎn)，第三根陽(yáng)線收盤價(jià)附近為第三時(shí)點(diǎn)，大盤和個(gè)股對(duì)應(yīng)的時(shí)點(diǎn)分值及勝算值。
高級(jí)操作分析
第1節(jié) 莊家炒作過(guò)程
第2節(jié) 莊家吸貨及K線的典型形態(tài)
第3節(jié) 莊家拉升及K線的典型形態(tài)
第4節(jié) 莊家洗盤及K線的典型形態(tài)
第5節(jié) 莊家派發(fā)及K線的典型形態(tài)
第6節(jié) 與莊共舞
第一節(jié) 莊家炒作過(guò)程
一個(gè)完整的做莊炒作過(guò)程一定包括建倉(cāng)、震蕩、拉升、派發(fā)這幾個(gè)必不可少的環(huán)節(jié)，是在實(shí)際操作中不是這么簡(jiǎn)單，下面就順著這些環(huán)節(jié)仔細(xì)描述。
一、建倉(cāng)期
(一)資金
炒作的資金來(lái)源很廣泛，一是證券機(jī)構(gòu)或基金的自營(yíng)資金，二是集團(tuán)資金或稱為關(guān)聯(lián)資金，三是股票市場(chǎng)或其他市場(chǎng)如期貨市場(chǎng)甚至海外市場(chǎng)的游資。資金的性質(zhì)決定了炒作的周期，資金量的大小決定了炒作的方式。券商資金大都比較穩(wěn)定，在投入炒作前已經(jīng)有比較明確的規(guī)劃，在沒(méi)有突發(fā)事件的情況下，一般不會(huì)突然撤資。出于監(jiān)管和輿論的壓力，其炒作的個(gè)股大部分走勢(shì)比較溫和，比較有節(jié)奏感，和大盤走勢(shì)配合得較好，一般不會(huì)炒得很顯眼，長(zhǎng)莊股和慢牛股經(jīng)常是證券機(jī)構(gòu)的杰作。 集資資金或關(guān)聯(lián)資金的特點(diǎn)是相對(duì)于炒作的個(gè)股而言資金量很大，其來(lái)源往往是和上市公司有關(guān)的利益團(tuán)體，如資產(chǎn)重組和收購(gòu)的關(guān)聯(lián)交易方，或者就是上市公司本身，或是能得到并且跟蹤這種信息的某個(gè)資金集團(tuán)。這類資金入市炒作的周期一般不很長(zhǎng)，有些是不能跨年度的，他們炒作的個(gè)股啟動(dòng)后十分兇猛快速。我們所希望找到的快速發(fā)財(cái)股票往往在這里。有時(shí)這些資金為炒而炒，不需要任何理由和借口，把某個(gè)股票當(dāng)作一個(gè)符號(hào)標(biāo)志，如以前的界龍實(shí)業(yè)和西南藥業(yè)。 游資一般只是在大盤累積跌幅很大，走勢(shì)十分疲弱難堪跌無(wú)可跌的時(shí)候，這時(shí)只要某個(gè)大莊家?guī)ь^啟動(dòng)指標(biāo)股，這些資金立刻就會(huì)蜂擁而入，或者是突發(fā)重大利好的時(shí)候。這種資金一年難得入市幾次，一級(jí)市場(chǎng)的資金大部分屬于這種性質(zhì)。有時(shí)在大盤的危難時(shí)刻突然云開(kāi)霧散，我們常會(huì)認(rèn)為是"國(guó)家隊(duì)"進(jìn)場(chǎng)了，其實(shí)"國(guó)家隊(duì)"只是在巧妙地四兩撥千罷了。這種資金入市不存在選股的問(wèn)題，見(jiàn)什么搶什么。其結(jié)果是使大盤指數(shù)和極大部分個(gè)股普漲或暴漲，扭轉(zhuǎn)了前期的頹勢(shì)。這些資金不會(huì)在市場(chǎng)內(nèi)停留很長(zhǎng)時(shí)間，一般最多幾周，滾滾而來(lái)，席卷而去。被它們光顧的個(gè)股在大盤回調(diào)的時(shí)候常常回到原地甚至破位下行，只有極少數(shù)資金會(huì)留下來(lái)做莊。以后我們對(duì)這類資金不再討論。 (二)選股
資金的性質(zhì)和大小決定了其選股的目標(biāo)。投資性資金一般把上市公司的業(yè)績(jī)和成長(zhǎng)性放在首位，追求的是安全性，炒作題材是其次的，如投資基金和一些證券機(jī)構(gòu)的壓倉(cāng)貨。而對(duì)于那些沖著內(nèi)幕消息而來(lái)的集團(tuán)性資金而言，根本不存在選股的問(wèn)題，他們是有備而來(lái)，更關(guān)心的是如何建倉(cāng)。
長(zhǎng)線投資資金追求穩(wěn)定收益，一般很少對(duì)個(gè)股做莊，往往是在他們認(rèn)為恰當(dāng)?shù)膬r(jià)位上買入一定數(shù)量后，持股一段較長(zhǎng)的時(shí)間，當(dāng)然不排除進(jìn)行波段操作。直到他們預(yù)計(jì)買入的理由可能發(fā)生逆轉(zhuǎn)，此時(shí)就可能會(huì)奮勇做莊，既為了出貨也為了兌現(xiàn)，這類個(gè)股經(jīng)常出現(xiàn)大莊家，如四川長(zhǎng)虹三年大牛股。長(zhǎng)線資金鎖倉(cāng)性買入的個(gè)股，即使買家自己不炒也不愁沒(méi)有人抬轎。 有些資金為了達(dá)到年收益率水平，經(jīng)常進(jìn)行中線波段炒作，這也是很多機(jī)構(gòu)投資者的操作方式。現(xiàn)在的資產(chǎn)重組板塊、次新股板塊、超跌股板塊和生產(chǎn)自救性炒作就是屬于這種類型。
選股的實(shí)質(zhì)就是信息評(píng)判和研發(fā)能力的較量。在研發(fā)能力上一些大的證券機(jī)構(gòu)占有很大的優(yōu)勢(shì)，如申銀萬(wàn)國(guó)、國(guó)泰、南方、君安等券商，有的投資基金也不弱。機(jī)構(gòu)投資者對(duì)個(gè)股的研究調(diào)查是很復(fù)雜很專業(yè)的過(guò)程，需要化費(fèi)較長(zhǎng)的時(shí)間。簡(jiǎn)言之就?quot;豎著摸橫著比"，豎著摸即從產(chǎn)業(yè)政策、母公司或主管部門、公司自身的管理者和管理水平、再到產(chǎn)品結(jié)構(gòu)和市場(chǎng)潛力等進(jìn)行調(diào)查。橫著比就是從國(guó)內(nèi)外的相同或相近行業(yè)、關(guān)聯(lián)行業(yè)以及潛在競(jìng)爭(zhēng)者等角度分析，從中找出最佳的目標(biāo)。同時(shí)機(jī)構(gòu)投資者還可能主動(dòng)對(duì)上市公司提出一整套整改方案。在目前資產(chǎn)重組火熱的形勢(shì)下，不少上市公司已經(jīng)主動(dòng)要求證券機(jī)構(gòu)，特別是承銷商和上市推薦人進(jìn)行資產(chǎn)重組方案設(shè)計(jì)。現(xiàn)在機(jī)構(gòu)投資者的選股范圍已經(jīng)開(kāi)闊了很多，不再象前幾年那樣崇尚績(jī)優(yōu)，而對(duì)成長(zhǎng)和題材并重。 大資金當(dāng)然能辦成大事，小資金也能辦成大事。大資金涉獵的范圍比較廣，可以操作大盤，可以為所欲為。
(三)建倉(cāng)
建倉(cāng)的過(guò)程可長(zhǎng)可短，可快可慢。在建倉(cāng)之前，莊家總是先要用各種方式探明這個(gè)股票現(xiàn)在的大持股者的背景和現(xiàn)狀。一般規(guī)律是建倉(cāng)期越長(zhǎng)，啟動(dòng)后爆發(fā)力度越大，如石油龍昌建倉(cāng)８?jìng)€(gè)月，啟動(dòng)后駟馬難追。
拉高建倉(cāng)的多數(shù)是集團(tuán)資金因?yàn)樯鲜泄净久娴南⒍槿耄硕嗫陔s，先下手為強(qiáng)，實(shí)在等不得，也不能等，我們對(duì)這類建倉(cāng)很難把握，只能進(jìn)行技術(shù)分析或打聽(tīng)消息。
正在被默默建倉(cāng)的股票走勢(shì)大都是當(dāng)前階段的冷門股，在相對(duì)于它過(guò)去的較低的價(jià)格上進(jìn)行箱形盤整，與大盤的趨勢(shì)一致，成交量很小。對(duì)這類股票投資人只要注意就可以了，不必介入其中和莊家比耐心，有時(shí)莊家的耐心是驚人的。有的股票根本就沒(méi)有莊家在吸納，也會(huì)出現(xiàn)這種走勢(shì)，是因?yàn)榛I碼被深度套牢的緣故。
大牛股在莊家建倉(cāng)的后期會(huì)出現(xiàn)如下的特征：
１．構(gòu)成一個(gè)明顯的股價(jià)箱體，在這個(gè)箱體中波動(dòng)的頻率開(kāi)始加大，股價(jià)碰到上箱頂?shù)拇螖?shù)大于探底的次數(shù)，成交量略微放大或呈散兵坑狀。
２．表現(xiàn)出一定的抗跌性，下影線加長(zhǎng)。
３．從技術(shù)分析上看，５日ＲＳＩ或９日ＫＤＪ底背離趨勢(shì)向上，此時(shí)股價(jià)橫向波動(dòng)甚至下跌。同時(shí)在周Ｋ線上有一段５周以上的橫盤Ｋ線組合，５周ＲＳＩ或９周ＫＤＪ出現(xiàn)雙底或底背離。
４．市場(chǎng)開(kāi)始有一些有關(guān)該股的消息流傳，但是股價(jià)和成交量基本沒(méi)有反應(yīng)，有時(shí)還會(huì)小幅下跌幾天。
對(duì)上述規(guī)律我們可以從９７年長(zhǎng)百集團(tuán)、友好集團(tuán)、冰熊股份、秋林股份等等個(gè)股中得到驗(yàn)證，９８年的很多牛股也有這種規(guī)律。對(duì)有這種技術(shù)現(xiàn)象而突然啟動(dòng)的股票及時(shí)跟進(jìn)并持有一段時(shí)間，獲利會(huì)很輕松。
莊家建倉(cāng)時(shí)對(duì)個(gè)股價(jià)位選擇的一個(gè)基本原則，是至少有５０％以上的上升空間才會(huì)進(jìn)入原來(lái)的密集成交區(qū)，這樣才能進(jìn)退自如。 莊家的資金總是要對(duì)某個(gè)方面有個(gè)交待，所以莊家愿意維持股價(jià)舉杠鈴，再苦再累帳面總是好看的。
有沒(méi)有消息對(duì)我的操作影響很小，充其量不過(guò)是我的建倉(cāng)成本比根據(jù)消息盤抄底高出１０％而已，但是消息的真?zhèn)问呛茈y判斷的。在莊家開(kāi)始拉升時(shí)介入反而更安全更及時(shí)，資金的機(jī)會(huì)成本更底。我們建倉(cāng)的速度比莊家快得多了，幾分鐘就足夠了，這是中小散戶的最大優(yōu)勢(shì)所在。所以我們沒(méi)有必要為了買到最低價(jià)而盲目的根據(jù)消息操作，在形勢(shì)不明朗的時(shí)候抄底，而不顧資金的安全。底部是莊家所為，不是大眾所為，人人敢買的價(jià)位不是底價(jià)，真到底了少有人敢買。底是大家一起看出來(lái)的，不是抄出來(lái)的。我主張跟蹤消息判明底部，及時(shí)追高建倉(cāng)，這樣至少心中有底，比懸著好多了。 進(jìn)入建倉(cāng)后期莊家其實(shí)已經(jīng)沒(méi)有退路了，不做也得做。如果這時(shí)基本面遭到重大利空打擊，對(duì)我們來(lái)講是再好不過(guò)的事情，天賜良機(jī)，發(fā)財(cái)?shù)臋C(jī)會(huì)來(lái)了。大部分莊家會(huì)在風(fēng)頭過(guò)后變本加厲的反撲，所以就不難理解ＳＴ家族的瘋狂表現(xiàn)，和９６年１２月評(píng)論員文章之后，僅僅半年大盤會(huì)炒到１５００點(diǎn)上的原因了。
拉高建倉(cāng)的情況今年比較多，大資金突然殺入某個(gè)個(gè)股，追著股價(jià)買，一般幾天或幾個(gè)小時(shí)就完成建倉(cāng)任務(wù)。對(duì)這類股票有一個(gè)簡(jiǎn)單的判斷股價(jià)上升空間的方法，如果在啟動(dòng)的當(dāng)天或第二天市場(chǎng)就開(kāi)始有了關(guān)于這個(gè)股票的傳聞，而且版本很多，目標(biāo)位很高，那么這個(gè)莊家的實(shí)力并不怎么樣，剛啟動(dòng)就向市場(chǎng)借錢找人抬轎。這類莊家很滑頭，事先沒(méi)有很明確的計(jì)劃，隨時(shí)會(huì)開(kāi)溜。 建倉(cāng)后期莊家的任務(wù)是維持股價(jià)并等待合適的機(jī)會(huì)啟動(dòng)拉升。拉升的日期一般是莊家倒推算的，如上市公司合同簽約日、中報(bào)年報(bào)出臺(tái)日、股東大會(huì)召開(kāi)日等，一般要在信息公布前后達(dá)到拉升目標(biāo)位附近，所以出消息就是莊家出貨的標(biāo)志，當(dāng)然這是指在股價(jià)已經(jīng)有很大的漲幅之后。現(xiàn)在看來(lái)大多數(shù)的信息是受控于莊家的，這種例子舉不勝舉。
二、啟動(dòng)期
現(xiàn)在投資人在盤面上能體會(huì)到的五花八門的莊家手段開(kāi)始登臺(tái)表演，我們就是要爭(zhēng)取能夠在這個(gè)階段及時(shí)介入莊股，如果判斷準(zhǔn)確的話，我們的成本可以比莊家更低，也享受一次坐轎的滋味。
(一)震倉(cāng)
在建倉(cāng)股數(shù)達(dá)到莊家的預(yù)定目標(biāo)之后，就要準(zhǔn)備啟動(dòng)了。莊家對(duì)個(gè)股在建倉(cāng)期的籌碼收集量沒(méi)有固定的標(biāo)準(zhǔn)，因?yàn)橛行┕蓛r(jià)長(zhǎng)期在低位匍匐的個(gè)股，大量的籌碼被深套鎖定，浮動(dòng)籌碼數(shù)量有限。莊家的收集目標(biāo)沒(méi)有足夠的時(shí)間和耐心很難完成，有時(shí)拉升期收集的數(shù)量會(huì)遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于建倉(cāng)期。
在啟動(dòng)股價(jià)前莊家還要做最后一件事，就是震倉(cāng)。震倉(cāng)的目的有兩個(gè)，一是為了甩掉那些在建倉(cāng)期跟入的買家，減輕以后的上升壓力。二是為了給方方面面得罪不得的關(guān)系戶制造一個(gè)最后買入的機(jī)會(huì)。
震倉(cāng)能否順利進(jìn)行還要看大盤當(dāng)時(shí)的趨勢(shì)，如果正值大盤回調(diào)期間，莊家可能會(huì)故意砸盤，做出圖形破位放量下跌的樣子，同時(shí)也對(duì)前一階段背離的技術(shù)指標(biāo)進(jìn)行修正，震倉(cāng)的時(shí)間一般很短，大致一～二周左右。成功的莊家一次震倉(cāng)可以使建倉(cāng)成本下降３～５％。
震倉(cāng)基本上是股價(jià)下跌，如果大盤配合的話，莊家會(huì)把股價(jià)砸到投資人的止損位以下，也就是盤整箱體中位線下方的７～１０％，使買家覺(jué)得介入該股是個(gè)錯(cuò)誤而在反彈時(shí)出局。過(guò)于放肆的砸盤莊家也不敢，怕?lián)p失籌碼揀不回來(lái)。這種砸盤的成交量有很大部分莊家自己的對(duì)倒量，下方的堅(jiān)定買盤才是真正的莊家關(guān)系戶的抄底盤。如果大家發(fā)現(xiàn)身邊有人在這種時(shí)候下大單買入，就要密切注意了，此人可能是莊家的老爸。
少數(shù)莊家會(huì)讓股價(jià)先向上小幅度沖一下，然后朝下壓，給人的感覺(jué)是弱勢(shì)反彈結(jié)束，重新向下尋求支撐，圖形上可能會(huì)構(gòu)筑雙底，也可能創(chuàng)出新低。
有時(shí)大盤正在走好，無(wú)法砸盤震倉(cāng)，有些性急的莊家會(huì)采用"打樁"的方式，就是在股價(jià)四平八穩(wěn)的時(shí)候，突然用大手筆拋盤砸出很長(zhǎng)的下影線。這種砸盤經(jīng)常發(fā)生在開(kāi)市后不久，下面看得見(jiàn)的五檔接盤很少時(shí)進(jìn)行。一下子就把事情搞定了，下面所有的關(guān)系戶籃子都裝滿了金條。有時(shí)是以大成交量在跌停板附近開(kāi)盤，或在收盤最后一筆時(shí)砸下。發(fā)生這種情況的股票極大多數(shù)立刻上漲，而且短期漲幅不小于２０％。這類股票就不用舉例了，Ｋ線圖上多得是。
有時(shí)因?yàn)榻▊}(cāng)量實(shí)在太小，莊家也會(huì)造成股價(jià)震蕩，出現(xiàn)逐級(jí)盤落的走勢(shì)。至此，我們對(duì)莊家的意圖用純技術(shù)方式分析仍然不能確定。
(二)啟動(dòng)拉升
啟動(dòng)拉升需要等待合適的時(shí)機(jī)，莊股相互之間也在觀望，對(duì)同一板塊的其他股票的動(dòng)向十分關(guān)注，因?yàn)槿绻x擇的時(shí)機(jī)不當(dāng)，往往事倍功半，出師不利會(huì)打亂整個(gè)布局方案。
有些莊家總是喜歡在大盤指數(shù)無(wú)所作為時(shí)跳出來(lái)表演。因?yàn)榍f家十分需要跟風(fēng)盤的追捧，不能吸引跟風(fēng)盤就意味著莊家要自己舉重。在大盤無(wú)熱點(diǎn)的情況下，使自己成為熱點(diǎn)就能吸引大量的短線資金。
另有少數(shù)惡莊股專門在大盤跌的時(shí)候大漲，大盤走穩(wěn)之后出貨，如寧波華聯(lián)９６年初的走勢(shì)。
大部分的莊家總是選擇大盤處于上升趨勢(shì)或即將開(kāi)始上升的時(shí)候啟動(dòng)拉升。這種現(xiàn)象有助于我們判斷大盤趨勢(shì)。
莊股從啟動(dòng)到達(dá)到目標(biāo)位需要拉升多次，也就是常說(shuō)的有幾個(gè)波段，在每個(gè)波段中的莊家操作方法是有區(qū)別的。
１．拉離建倉(cāng)成本區(qū)
這是第一次拉升，形成上升第一波。在日Ｋ線圖上表現(xiàn)為股價(jià)從長(zhǎng)期潛伏的底部突起，在周Ｋ線上形成旗桿，價(jià)升量增，周成交量一般可以達(dá)到前５周平均成交量的５倍以上，這一步是所有的莊家都要做的。
由于股價(jià)長(zhǎng)期低迷股性呆滯，此時(shí)在初起的１～２個(gè)小時(shí)內(nèi)少有跟風(fēng)盤，反而上面掛出的拋盤不少，莊家所要做的只是連續(xù)買入，干掉所有擋路的拋盤。這時(shí)的莊家是非常可愛(ài)的，一往無(wú)前，視死如歸。
第一波的上升高度在起始階段投資人是很難預(yù)料的，莊家對(duì)第一波的目標(biāo)高度很多時(shí)候是隨機(jī)決定的，長(zhǎng)期躺底的股票在小荷露出尖尖角的時(shí)候，非常容易吸引跟入買盤，在隨后的時(shí)間內(nèi)，莊家只需要在關(guān)鍵時(shí)刻點(diǎn)撥一下，即當(dāng)天均價(jià)位、３０和６０分鐘超買點(diǎn)、整數(shù)位、中長(zhǎng)期均線處等等。有時(shí)為了放大成交量或吸引市場(chǎng)的注意或顯示實(shí)力，莊家經(jīng)常用大手筆對(duì)敲，即先掛出幾千或幾萬(wàn)手的賣盤，幾分鐘后一筆或幾筆打掉。
當(dāng)股價(jià)漲幅達(dá)到２０％左右時(shí)，小道消息登臺(tái)亮相，有關(guān)該股的傳聞在隨后幾天里會(huì)不絕于耳。這時(shí)投資者總是聽(tīng)到相互矛盾的或不確定的消息。信不信由你，股價(jià)還在上升，仿佛在告訴你那是千真萬(wàn)確的好消息和賺錢機(jī)會(huì)。其實(shí)消息出籠的時(shí)機(jī)是受控的，有專門發(fā)消息的"莊家"，這些人就是那些消息靈通人士，主要是和莊家小圈子有聯(lián)系的人。股價(jià)啟動(dòng)后莊家便暴露在明處了，瞞也瞞不住，索性"合法"地利用這種資源。消息是莊家的另一個(gè)籌碼，莊家不會(huì)當(dāng)"解放軍"，合理地利用消息能夠減輕自己的壓力，市場(chǎng)是一座金礦，只是看你會(huì)不會(huì)挖。
一些有長(zhǎng)遠(yuǎn)打算的莊家此時(shí)開(kāi)始培養(yǎng)自己的"市場(chǎng)發(fā)言人"，選擇那些有一定的群眾基礎(chǔ)而又能夠廣泛擴(kuò)散消息的人，這些人可能是被蒙在鼓里的，也可能是心甘情愿的。莊家會(huì)花代價(jià)為這些人樹立信譽(yù)，給他們足夠的準(zhǔn)確消息和市場(chǎng)走勢(shì)配合，他們?cè)谕饷嬲f(shuō)漲一定漲，說(shuō)回調(diào)絕對(duì)有差價(jià)，儼然是一副點(diǎn)石成金的架勢(shì)。養(yǎng)兵千日用兵一時(shí)，現(xiàn)在還沒(méi)有到這些人真正發(fā)揮作用的時(shí)候。在股評(píng)隊(duì)伍發(fā)證以前，這種事例多如牛毛，相信老股民隨口就能說(shuō)出一大堆"吃錯(cuò)藥"的案例。
機(jī)構(gòu)投資者雖然不屑于如此刻意營(yíng)造消息氛圍，但是對(duì)合理利用分析人士和媒體的輿論導(dǎo)向能力別有一功，人們總結(jié)的相反理論就是對(duì)大資金操作方式的總結(jié)。在拉升的起始階段培育跟莊賺錢的示范效應(yīng)是十分重要的。如果我們能夠把握這種機(jī)會(huì)，也不失為一種夾縫中求生存的道路。有些莊家炒作失敗很大程度上歸結(jié)于太小家子氣了，容不得別人在自己手上賺錢。我們常說(shuō)某股莊家太臭，買進(jìn)后連手續(xù)費(fèi)都很難見(jiàn)到，有些就是小氣莊家所為，他們要把每一個(gè)跟進(jìn)的人都套住，每天別人買入的價(jià)位記得清清楚楚，以后到了買盤的保本位置一定先你一步砸下來(lái)。
獨(dú)莊股和多莊股的第一波拉升高度是有區(qū)別的。獨(dú)莊股很簡(jiǎn)單，計(jì)劃怎么做就怎么做，只要沒(méi)有意外情況一般都能達(dá)到目標(biāo)，常常還超額完成。脫離成本區(qū)的目標(biāo)價(jià)位是從底部上升２５～３５％，此時(shí)莊家的持倉(cāng)量增加了，最多時(shí)可能是流通股數(shù)的６０％以上。多莊股的情況就復(fù)雜一些，消耗體力打沖鋒的事要輪流上，短期升幅太大說(shuō)不定會(huì)出叛徒，在這種相互牽制的情況下，第一波的幅度會(huì)低一點(diǎn)。有時(shí)在啟動(dòng)階段連出天量，股價(jià)以很陡的角度上升，這可能是多個(gè)莊家在搶籌碼，以后會(huì)逐步調(diào)整為獨(dú)莊家，最后的莊家的成本價(jià)很高，經(jīng)常成為惡莊或強(qiáng)莊。如鞍山合成、龍舟股份，今年由于消息盛行這種情況比較多，現(xiàn)在有些個(gè)股正在調(diào)整成為獨(dú)莊股。
２.震蕩盤整
經(jīng)過(guò)連續(xù)拉升之后，莊家松了一口氣，要想想怎么賺錢，也要想辦法對(duì)付那些跟風(fēng)盤了。在進(jìn)入歷史密集成交區(qū)之前莊家要震一下股價(jià)，一般是在離前期密集成交區(qū)５～１０％的區(qū)域做出頭部或盤整形態(tài)。這么做有兩個(gè)好處，一是使前期的買家離場(chǎng)，減少以后隨時(shí)會(huì)出現(xiàn)的不可預(yù)料拋盤，二是化解密集成交區(qū)的壓力，減輕以后的攻擊難度。另外，這時(shí)投資人對(duì)股價(jià)將進(jìn)入調(diào)整的預(yù)期也在不斷加強(qiáng)，莊家在這個(gè)階段不大會(huì)進(jìn)行相反操作，反而要培育投資人對(duì)該股判斷的自信心，為以后給投資人出其不意的迎頭痛擊作準(zhǔn)備。 莊家選擇的盤整位置，一般是投資人普遍認(rèn)為需要調(diào)整的位置，如前期高點(diǎn)、指標(biāo)超買點(diǎn)、缺口、頸線位，箱體上沿等等，其實(shí)這些位置莊家不是沖不過(guò)去，主要還是想麻痹投資人的警覺(jué)罷了，讓你覺(jué)得自己很有水平，高低點(diǎn)算得很準(zhǔn)，對(duì)操作該股的信心大增。現(xiàn)在我們就不難理解氯堿化工和輪胎橡膠的莊家水平了，大江股份和西藏圣地也不差，成百股份更是棋高一著。 在震蕩期莊家的持倉(cāng)量增減幅度，主要決定于其后續(xù)資金實(shí)力和上市公司基本面情況的發(fā)展配合，消息滿天飛是這個(gè)階段的最大特點(diǎn)。
投資人在這個(gè)階段介入莊股最容易上當(dāng)。盤整之后第三浪是主升浪，這是教科書上的理論。如果以教條的方式看，現(xiàn)在極大部分的莊股都還有展開(kāi)主升浪的可能，這就是莊家留給我們的懸念。
從今年的莊股操作趨勢(shì)看，啟動(dòng)拉升的第一波位置越來(lái)越高，有時(shí)第一波漲幅超過(guò)１００％。很明顯，莊家在這個(gè)位置展開(kāi)震蕩洗盤對(duì)自己十分有利，如果能順利脫手的話，從莊家的立場(chǎng)看，此時(shí)錢賺得又快又輕松，退場(chǎng)也相對(duì)容易，如果真的做到了第五浪乃至延升浪上，非得有實(shí)質(zhì)的東西在后面，如送股、重組、購(gòu)并、業(yè)績(jī)等題材支撐，否則的話是只是帳面好看，出局非常困難，對(duì)資金的成本機(jī)會(huì)來(lái)講并不合算。目前有部分莊股正在第二浪盤整中減倉(cāng)，同時(shí)也應(yīng)該看到，對(duì)有些絕對(duì)價(jià)位不很高的個(gè)股，在這個(gè)階段被換莊的可能也很大，因?yàn)檫@時(shí)新莊建倉(cāng)十分快速。所以部分莊股第三浪遲遲沒(méi)有發(fā)動(dòng)，但是盤面并不難看，給人的感覺(jué)是盤整還沒(méi)有到位，套住的不想割，外面的還想進(jìn)去，這種莊家能出貨最好，出不了再做一把。這種莊股如果突然再次啟動(dòng)創(chuàng)出新高，大勢(shì)配合時(shí)拉高真比趕羊還容易。
３．再次啟動(dòng)
莊家資金到位，輿論沸騰，人心思漲的時(shí)候，啟動(dòng)第三浪。這個(gè)階段的莊家操作方式和拉升期有點(diǎn)相似，只不過(guò)根據(jù)自己的持倉(cāng)情況決定拉升的斜率。倉(cāng)位重的拉升斜率陡峭，倉(cāng)位輕的平坦些，這時(shí)莊家所考慮的是要拉出以后的出貨空間。由于我們對(duì)第三浪的高度和五浪結(jié)構(gòu)十分熟悉，莊家根本不用擔(dān)心沒(méi)有跟風(fēng)者，也不需要刻意的制造消息，只要再發(fā)揚(yáng)光大就可以了，前期的消息和想象力將在這個(gè)階段充分消化。莊家只需要順勢(shì)而為，照教科書做圖形就是了，由于籌碼被大量鎖定，盤面十分輕巧，Ｋ線組合流暢無(wú)比。所以我們經(jīng)常看到縮量走第三浪的圖形。此時(shí)莊家的心情達(dá)到了前所未有的放松和愉快，隨著股價(jià)一分分的走高，莊家的帳面值正以幾十上百萬(wàn)的速度增長(zhǎng)。
莊家對(duì)該股的操縱已經(jīng)到了隨心所欲的程度，為了表現(xiàn)自己經(jīng)常玩些逆勢(shì)走高和頂風(fēng)作案的把戲。莊家此時(shí)最害怕的是基本面突變和其他比自己更有優(yōu)勢(shì)的個(gè)股崛起，使自己在跟風(fēng)資金面前失寵。隨著大盤擴(kuò)容，個(gè)股數(shù)量激增和質(zhì)量?jī)?yōu)化，使一些原來(lái)的長(zhǎng)莊股失寵，被迫舉重而成為冷門股，為了出貨而不得不另出高招，這就屬于生產(chǎn)自救范疇了。
此刻莊家和上市公司的緊密聯(lián)系達(dá)到了頂峰，莊家的大股東身份對(duì)上市公司意味著什么，即便莊家成不了第一大股東控制整個(gè)公司，但要搞出點(diǎn)名堂還是易如翻掌，這其中還有許多道不明說(shuō)不白的利益糾葛。真正實(shí)質(zhì)性的東西現(xiàn)在可以拍板了，有的上市公司募集資金投資項(xiàng)目突變，有的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)大起大落。有的送配股方案定局、有的重大合同簽約等等都和莊家有關(guān)，只要在游戲規(guī)則范圍內(nèi)，你做什么我做什么，相互配合默契，誰(shuí)也奈何不了。所以當(dāng)我們從報(bào)紙上看到某上市公司有什么利好公告或投資價(jià)值分析報(bào)告時(shí)，請(qǐng)注意這是莊家在和你攤牌，他要準(zhǔn)備出貨了，不是請(qǐng)你一起來(lái)發(fā)財(cái)。
不看大盤炒個(gè)股，及時(shí)介入強(qiáng)勢(shì)股這些操作策略正是莊家所期望的，迎合了一些急功近利，不甘寂寞的投資人的心理，無(wú)形中為莊家提供了融資渠道，也大大增強(qiáng)了莊家的炒作激情，莊股越炒越高，欲罷不能，莊家樂(lè)不思蜀。可以說(shuō)今年是莊家最活躍，收獲最豐厚，做莊也最輕松，消息傳聞最多的年份。
現(xiàn)在的證券市場(chǎng)機(jī)制是不完善的，離公開(kāi)、公正、公平還有很大的距離，一個(gè)被操縱和被扭曲的市場(chǎng)，必然是以損害大多數(shù)參與者的利益為代價(jià)而為少數(shù)人謀利益。
證券市場(chǎng)運(yùn)作的要素是上市公司、資金和信息，資金不對(duì)稱是不可避免的，資金必然是趨利的，這無(wú)可厚非。而信息不對(duì)稱則充分揭示了市場(chǎng)的畸形程度和一般投資人將要付出的代價(jià)，在這種不對(duì)稱的夾擊下，投資人首先要學(xué)會(huì)自我保護(hù)的方法，建立高度的風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)。如果上市公司也參與其中玩弄花樣，里應(yīng)外合，再加上輿論媒體報(bào)道時(shí)機(jī)的"巧合"，那么我們簡(jiǎn)直無(wú)從談起，不知如何是好了。
三、派發(fā)出貨
出貨前輿論先行，用消息把這個(gè)股票再次炒熱。在媒體上該股露臉的次數(shù)越來(lái)越多，可能還會(huì)有連續(xù)報(bào)道、專題訪問(wèn)、價(jià)值分析之類的東西，市場(chǎng)傳聞也開(kāi)始越來(lái)越明確和誘人，股價(jià)走勢(shì)開(kāi)始配合走高，給投資人的感覺(jué)是可以買入，即便被套住也不怕，后面還有什么什么。股價(jià)在小幅度波動(dòng)，成交量開(kāi)始放大，莊家悄悄地出貨了。 莊家對(duì)出貨的心態(tài)是矛盾的，既很想把錢實(shí)實(shí)在在地拿到手，又舍不得丟了搖錢樹，尤其是好不容易培養(yǎng)起來(lái)的博傻品種。我們或許覺(jué)得做莊很神氣，其實(shí)莊家更多的時(shí)候是在默默吸納，慢慢畫線，察言觀色，莊家天天在心里發(fā)誓"有朝一日我要怎樣怎樣"，那時(shí)真有點(diǎn)阿Ｑ精神。從目前的市場(chǎng)狀況來(lái)看，做莊的資金來(lái)源不是問(wèn)題，有錢沒(méi)處花和不敢花是大難題。從進(jìn)莊到炒高一個(gè)股票費(fèi)了莊家極大的心血，不愿輕易撤退，況且拿了一大把錢再重新入莊是很困難的，現(xiàn)在看得上的炒作品種基本都已有莊家，一個(gè)蘿卜一個(gè)坑全占滿了。 大多數(shù)莊家選擇部分出貨的策略，即成本回收法，還掉該還的，分掉要分的，剩下的籌碼是白賺的，按照這一規(guī)律我們可以大致推算出莊股的出貨量即資金回籠量，大概是漲幅的倒數(shù)倍略多一點(diǎn)。所以有些漲幅驚人的莊股已經(jīng)不需要很大的出貨空間和出貨量。
出消息出貨的手法已經(jīng)有點(diǎn)過(guò)時(shí)了，也太露骨了，大家跑得比兔子還快，哪里還有莊家的份，只有實(shí)在沒(méi)有辦法了才會(huì)這么做。莊家顧忌到監(jiān)管力度和大眾呼聲，這種手法已經(jīng)很收斂了，我們可以明顯感覺(jué)到逆消息操作沒(méi)有以前那么靈驗(yàn)了。出消息后股價(jià)創(chuàng)新高是最好的麻痹投資人的方法，對(duì)各方面都能有交待。在第三大浪的第５小浪創(chuàng)新高后出貨是現(xiàn)在的常用手法。 現(xiàn)在還有一種正在逐步擴(kuò)散的莊家利用消息的趨勢(shì)，就是利用消息震倉(cāng)，既然大家都認(rèn)為出消息是出貨的標(biāo)志，那么莊家就反向利用消息來(lái)達(dá)到震倉(cāng)的目的。判斷莊家是否出貨，關(guān)鍵是要判明莊家的成本和持倉(cāng)量，這其實(shí)不很困難，仔細(xì)研究觀察過(guò)去的Ｋ線，特別是６０分鐘Ｋ線，知道大概范圍就可以了。 莊家出貨關(guān)鍵是要穩(wěn)住接入籌碼的人，剛開(kāi)始時(shí)不會(huì)砸盤太狠，慢慢的少量拋，一般在開(kāi)始出貨的第一天可能收出較大成交量的小實(shí)體陰陽(yáng)線，大部分有長(zhǎng)上影線，然后就是縮量盤下，接著是小幅度的技術(shù)反彈，一些重要的技術(shù)位不會(huì)馬上被打穿，三至四天后六十分鐘Ｋ線形成明顯下降通道，這時(shí)總的跌幅在８～１５％之間，手法隱蔽的話跌幅會(huì)更小，隨后會(huì)產(chǎn)生一個(gè)較有力度的反彈，這是最后的騙線。這樣做的好處是不會(huì)把接盤嚇得止損和莊家搶跑道，給人一種盤整的感覺(jué)。這其間莊家對(duì)接盤的成本位計(jì)算得十分精確，一般不給接盤獲利出貨的機(jī)會(huì)，但又不會(huì)使跟入盤絕望。 有些莊家急于離場(chǎng)，那么出貨手法就另當(dāng)別論，會(huì)十分兇狠了。反彈騙線之后莊家就露出了出貨的真面目，也就是構(gòu)成下跌第三浪。在第三浪被技術(shù)分析確認(rèn)之后，莊家的出貨量可能已經(jīng)超過(guò)或達(dá)到預(yù)定目標(biāo)了，手上的籌碼大部分或全部是白賺的，這時(shí)的下跌動(dòng)力主要來(lái)自割肉砍骨頭的止損殺跌盤和莊家的推波助瀾。此時(shí)的莊家能進(jìn)能退，在對(duì)大勢(shì)判斷明確之后，利用手中的獲利籌碼做無(wú)本生意，高拋低吸是最快樂(lè)的。惡莊難做，但是做成了其樂(lè)無(wú)窮，有些長(zhǎng)莊我們以為是被套了，其實(shí)早已是無(wú)本生意了。
集團(tuán)性投機(jī)資金做長(zhǎng)莊的不多，他們都是限時(shí)結(jié)帳的，所以必須打壓出貨清倉(cāng)為止，這類莊股回調(diào)的幅度一般比較大。但是這些股票被重新入莊的可能性也很大，因?yàn)檫@是現(xiàn)成的博傻品種。
四、生產(chǎn)自救
莊家炒作被套是常有的事，有的是因?yàn)榛久娓淖儯械氖且驗(yàn)閷?duì)大盤趨勢(shì)判斷失誤，有的是因?yàn)槌杀究刂撇划?dāng)造成資金困難，有的是因?yàn)楹匣锓脚R時(shí)變卦等。莊家被套的籌碼成本有高有低，有的是大量獲利盤被套在高位，因?yàn)槌鲐浛臻g不夠而無(wú)法出貨或不愿出貨；有的是在建倉(cāng)期被套住；最慘的是在剛開(kāi)始拉升時(shí)被套住。對(duì)于不同原因的不同套法，莊家所采用的自救方法是不同的。最常見(jiàn)和最簡(jiǎn)單的做法是低位攤平，這種方法總是有效的，只是需要有超過(guò)原來(lái)做莊預(yù)計(jì)的資金量，對(duì)這種操作法我們很熟悉也很常見(jiàn)，這種卷土重來(lái)的莊股是十分兇很的，一口惡氣全出在盤口上。
在建倉(cāng)期被套，莊家不會(huì)維持股價(jià)，而是主動(dòng)向下砸盤，希望帶出割肉盤，倒做差價(jià)，以求建倉(cāng)的成本更低。
對(duì)獲利盤在高位被套，如果資金沒(méi)有問(wèn)題的話，這種莊家經(jīng)常會(huì)演變成長(zhǎng)莊，在一個(gè)箱體內(nèi)高拋低吸，最后可能成本極低，當(dāng)然這需要很大的耐心，這種莊股一旦跳水出貨，不是三個(gè)跌停板就能止跌的，根本不可能有反彈。
現(xiàn)在流行的生產(chǎn)自救做法是上市公司包裝法，不管莊家是不是被套都可以實(shí)施。長(zhǎng)期被套的老莊這種策略用得多一點(diǎn)。其實(shí)質(zhì)就是從根本上改變上市公司的狀況，常用手法是資產(chǎn)注入、利潤(rùn)注入、主業(yè)轉(zhuǎn)向、兼并和改名稱等。這么做的好處對(duì)莊家來(lái)講可以達(dá)到市場(chǎng)底部抬高和吸引買盤輕松推高的目的，對(duì)上市公司來(lái)講也多了點(diǎn)實(shí)質(zhì)性的轉(zhuǎn)變，比無(wú)中生有的捏造題材要穩(wěn)妥得多。其中的運(yùn)作方法變化多端，有點(diǎn)講不清楚誰(shuí)是誰(shuí)非，反正莊家和上市公司都是大贏家。例如，某上市公司９月份收購(gòu)一企業(yè)的８５％股權(quán)，而能分享該企業(yè)全年利潤(rùn)，形成本年度利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)，這其中可能就有莊家向該企業(yè)原股東的補(bǔ)貼資金，所以有些上市公司今年買來(lái)的優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，到明年可能并不怎么樣，等過(guò)幾年大家淡忘這事了，再賣掉了事。有一家上市公司大量法人股近幾年每年３、４月跳槽，董事會(huì)在股東大會(huì)上亂吹，希望大股東帶來(lái)什么什么，股價(jià)一飛沖天，到頭來(lái)股民們一場(chǎng)空歡喜，來(lái)年大股東又要跳槽了。有的上市公司緊跟潮流改名稱，９６、９７年流?quot;科技"概念，今年流行"農(nóng)業(yè)"概念。有的上市公司和母公司玩"對(duì)到放量"的把戲，美其名曰"實(shí)質(zhì)性扶植"。有的上市公司自身已經(jīng)爛得像攤泥，居然還有能力受托管別的企業(yè)，每年賺幾百上千萬(wàn)的托管費(fèi)。
我覺(jué)得對(duì)于上市公司方面的各種消息一定要結(jié)合當(dāng)時(shí)的股價(jià)走勢(shì)來(lái)判斷，不要見(jiàn)了風(fēng)就是雨，不要主觀想象會(huì)怎么樣。當(dāng)然我不是說(shuō)所有的上市公司都和莊家是一丘之貉，大多數(shù)的上市公司還是在踏踏實(shí)實(shí)在為股東謀福利。
第二節(jié):莊家吸貨及K線的典型形態(tài)
莊家吸貨（建倉(cāng)）時(shí)的技術(shù)特點(diǎn)及盤面特征
吸貨（建倉(cāng)）：對(duì)應(yīng)買入時(shí)機(jī)。經(jīng)常制造一些非實(shí)質(zhì)性的利空題材，或借大盤走弱之機(jī)借勢(shì)打壓股價(jià)，制造空頭陷阱。
技術(shù)特點(diǎn)：
①經(jīng)常有大筆賣單掛留，但隨即會(huì)迅速撤掉，或者所掛的賣單手?jǐn)?shù)越來(lái)越少。
②往往先跌破某一技術(shù)支撐位（如某條短期均線），但股價(jià)卻未下跌多少。分時(shí)成交常出現(xiàn)無(wú)量空跌的現(xiàn)象。
③在本階段末期，一般成交量會(huì)溫和放大，但股價(jià)卻未大漲或只是小幅上漲。
④技術(shù)指標(biāo)經(jīng)常出現(xiàn)"底背?quot;。（如：600657北京天橋，在98年3月17日莊家入駐之前，股價(jià)曾下破三條短期均線。從3月18日開(kāi)始，成交量在底部呈逐步放大之勢(shì)）
運(yùn)用手法：
①在低位筑平臺(tái)吸貨。（如：600601延中實(shí)業(yè)在98年2月9日之前的走勢(shì)）
②利用打壓吸貨，這類手法較為常見(jiàn)。（如：600651飛樂(lè)音響在98年8月18日進(jìn)莊之前，先向下進(jìn)行打壓）
③拉高吸貨（或邊拉邊吸）。一般莊家實(shí)力雄厚或作風(fēng)兇悍，要么就是利好消息已經(jīng)走漏，擔(dān)心其它資金在低位搶籌碼。（如：600857寧波中百的莊家從98年6月10日開(kāi)始通過(guò)連續(xù)拉升至6月18日直接進(jìn)莊）
盤面特征：
①日K線經(jīng)常在低位拉小十字星，或者小陰陽(yáng)實(shí)體方塊。（如：600699遼源得亨從98年6月10日至7月13日之間日K線的形態(tài)）
②K線組合在低位出現(xiàn)圓孤底、W底、頭肩底、三重底、U形底、V形底等。（如：0795太原剛玉98年3、4月份，600634海鳥電子98年8月18日至8月31日，600823萬(wàn)象集團(tuán)98年8月18日至9月7日，600137長(zhǎng)江包裝98年8月19日前后的走勢(shì)）
莊家"吸貨"時(shí)操作手法
通常大主力建倉(cāng)方法主要有以下幾種：
１、隱蔽吸貨，不露聲色。此類股票的走勢(shì)大都是當(dāng)前階段的冷門股，在相對(duì)于它過(guò)去的較低的價(jià)格上進(jìn)行箱形盤整，與大盤的趨勢(shì)一致，成交量很小。因此在建倉(cāng)階段，盡量不能讓人察覺(jué)有大資金介入，在操作上不能大手筆地明碼執(zhí)杖地買入，而必須將大資金拆小，這對(duì)于資金量大的機(jī)構(gòu)主力來(lái)說(shuō)，相對(duì)建倉(cāng)時(shí)間會(huì)較長(zhǎng)，因而也必須要有足夠的耐心和耐力，因?yàn)樵诘撞课幕I碼越多，其建倉(cāng)的成本越低。通常在低位盤整時(shí)間越長(zhǎng)，則未來(lái)漲幅越大。對(duì)這類股票投資人只要注意就可以了，不必介入其中和莊家比耐心。比如：９９年１月上市的基金惠普（４６８９）便是今年某大主力在１．１０元附近隱蔽吸貨的范例。 ２、震蕩建倉(cāng)，上打下拉。由于底部的低點(diǎn)較難判斷，同時(shí)大資金不可能全在最低點(diǎn)吸到籌碼，因此大資金在進(jìn)入底部區(qū)域后即開(kāi)始分批建倉(cāng)，越低越買。由于建倉(cāng)過(guò)程中難以避免不將杉厶Ц擼聳被蚴淺锫肷形次唬蚴搶呤被壞劍虼吮匭胍隕倭砍锫朐俅謂杉鄞虻停踔鏈虺隹只排獺⒄恫峙獺⒅故磁獺５鵲繳⒒幕乙飫淶氖焙潁閌譴罅課锿甌戲⒍サ氖焙頡?br>
３、拉高吸貨，哄搶籌碼。當(dāng)突發(fā)性重大利好公布或者是股價(jià)已極度超值之時(shí)，某股票尚無(wú)主力入駐、散戶正猶豫之時(shí)，大集團(tuán)資金往往先下手為強(qiáng)，在當(dāng)日大量買入低位籌碼，即使拉漲停板也在所不惜。往往在幾天或幾個(gè)小時(shí)就可完成建倉(cāng)任務(wù)。往往，大牛股在莊家建倉(cāng)的后期會(huì)出現(xiàn)如下的特征：
（１）其Ｋ線組合會(huì)構(gòu)成一個(gè)明顯的箱體，股價(jià)在這個(gè)箱體中波動(dòng)的頻率開(kāi)始加大，通常股價(jià)上漲時(shí)成交量放大，而股價(jià)下跌時(shí)成交量明顯萎縮。比如，邯鄲鋼鐵（６００００１）于９８年１０月至９９年３月，其股價(jià)一直在７－８元的箱體內(nèi)波動(dòng)，而且是價(jià)升量增，價(jià)跌量縮，為明顯的主力吸貨特征。
（２）在低迷的股市中會(huì)表現(xiàn)出一定的抗跌性，時(shí)常有下影線出現(xiàn)。比如：云天化（６０００９６）的主力于９８年８月至９９年３月期間在９元一帶吸籌，每當(dāng)大盤破位下行之時(shí)，反而成為主力吸納低價(jià)籌碼的大好時(shí)機(jī)，因此表現(xiàn)出良好的抗跌性。
（３）從技術(shù)指標(biāo)來(lái)觀察，有底背離現(xiàn)象產(chǎn)生。比如：能量潮ＯＢＶ曲線在底部橫盤或已緩緩向上，而此時(shí)股價(jià)僅是橫向波動(dòng)甚至下跌。同時(shí)在周Ｋ線圖上有一段５周以上的橫盤Ｋ線組合，并且陰陽(yáng)交錯(cuò)，ＲＳＩ指標(biāo)或ＫＤＪ指標(biāo)均出現(xiàn)雙底或底背離現(xiàn)象。在吸貨階段，往往短期成交量均線（５日均線）會(huì)逐步向上爬升，當(dāng)向上交叉長(zhǎng)期成交量均線（１０日均線）時(shí)則表示上檔浮碼很少，多方已開(kāi)始組織力量反擊，買點(diǎn)隨即形成。
（４）市場(chǎng)開(kāi)始有一些有關(guān)該股的消息流傳，但是股價(jià)和成交量基本沒(méi)有反應(yīng)，有時(shí)還會(huì)小幅下跌幾天。
（５）進(jìn)入建倉(cāng)后期莊家其實(shí)已經(jīng)沒(méi)有退路了，不做也得做。如果這時(shí)基本面遭到重大利空打擊，對(duì)我們來(lái)講是再好不過(guò)的事情，天賜良機(jī)，發(fā)財(cái)?shù)臋C(jī)會(huì)來(lái)了。大部分莊家會(huì)在風(fēng)頭過(guò)后變本加厲地反撲。
（６）建倉(cāng)后期莊家的任務(wù)是維持股價(jià)并等待合適的機(jī)會(huì)啟動(dòng)拉升。拉升的日期一般是莊家倒推算的，如上市公司合同簽約日、中報(bào)年報(bào)出臺(tái)日、股東大會(huì)召開(kāi)日等，一般要在信息公布前后達(dá)到拉升目標(biāo)位附近，所以出消息就是莊家出貨的標(biāo)志，當(dāng)然這是指在股價(jià)已經(jīng)有很大的漲幅之后。現(xiàn)在看來(lái)大多數(shù)的信息是受控于莊家的，這種例子舉不勝舉。
莊家震蕩式建倉(cāng)手法介紹
莊家兵力眾多，陣容強(qiáng)大，要想悄無(wú)聲息地進(jìn)駐某只股票，非一日一時(shí)之功。股諺?quot;頭部一日，谷底百日"，往往需要在低位反復(fù)震蕩，或長(zhǎng)期橫盤令短線客難耐寂寞而另覓新歡；或上竄下跳引誘散戶低拋高吸，或"升一天，盤半月"模仿小腳女人走路，讓人忍無(wú)可忍，最后敬而遠(yuǎn)之。經(jīng)過(guò)如此"巧取豪奪"，散戶的籌碼已悄然流入莊家的倉(cāng)庫(kù)，此種震蕩式建倉(cāng)手法表現(xiàn)在走勢(shì)圖上又可分為以下幾種：
一、橫盤型。此種手法指莊家在某一價(jià)位上橫刀立馬，把拋單照單全收，此時(shí)莊家只讓這匹馬"埋頭吃草"，不讓其"抬頭看路"，股價(jià)稍稍冒頭，莊家便一棍打下，若有壓價(jià)拋售的，莊家趁機(jī)大撿便宜貨。沈陽(yáng)農(nóng)信（550511）周線圖上吸籌期間如同一條直線，90%的成交集中在1.9-2.1元之間的狹小區(qū)域。此時(shí)的股票，不僅抗跌，而且抗?jié)q，別人舉行"漲停大合唱"，它悶聲不響；別人爭(zhēng)先恐后"跌停"減肥，它紋絲不動(dòng)。廈門建發(fā)（600153）98年6月至8月吸籌期間，長(zhǎng)江沒(méi)決堤，股市倒象洪水四處亂竄，大盤大跌10％，莊家則在下游張開(kāi)羅網(wǎng)，讓慌不擇路的魚兒自動(dòng)投入網(wǎng)內(nèi)。此時(shí)的馬兒，確實(shí)全身皆"黑", 一般人是難以發(fā)覺(jué)的，但仔細(xì)觀察，也可發(fā)現(xiàn)蛛絲馬跡：1、K線圖上陰陽(yáng)相間，甚至多次出現(xiàn)十字星，例如新疆屯河（600737）98 年4-8月吸籌期間，曾出現(xiàn)18根十字星，莊家竭力把股價(jià)壓低的意圖暴露無(wú)疑。2、成交量比較均勻，廈門建發(fā)吸籌期間，成交量柱狀圖幾乎齊頭并進(jìn)，5日均量線與10日均量線幾乎粘連在一起，顯非一般散戶所為。狡猾的狐貍總會(huì)留下一些痕跡，成交量即為莊家掩飾不住的尾巴，一般來(lái)說(shuō)，莊家吸貨時(shí)的成交量都比較均勻，或呈典型的漲時(shí)放量，跌時(shí)量縮的態(tài)勢(shì)。根據(jù)成交，我們可以判斷莊家何時(shí)進(jìn)駐，兵力如何，進(jìn)而可大致推測(cè)出莊家可能拉升的幅度。
二、箱體型。低位震蕩吸貨的個(gè)股，股價(jià)走勢(shì)猶如關(guān)在箱體內(nèi)的乒乓球上竄下跳，莊家此時(shí)左右開(kāi)弓，既當(dāng)買家又當(dāng)賣家，價(jià)格跌下來(lái)則吸，價(jià)格漲上去則用大單打下來(lái)，在分時(shí)圖上多為急跌后緩慢爬升，升時(shí)量逐漸放大。莊家?quot;大棒加胡蘿卜"的兩手政策，時(shí)而對(duì)有貨者用小陽(yáng)線之類的小恩小惠誘使其拋售，時(shí)而用高開(kāi)低走的陰線之類的大棒逼使其吐出籌碼。延邊公路（0776）自97年7月起長(zhǎng)達(dá)8個(gè)月在7-9元的箱體內(nèi)波動(dòng)，散戶如同被拎起來(lái)，再摔下去，散戶被摔得火冒金星，不得不交籌投降。東大阿派（600718）8月以來(lái)股價(jià)被關(guān)進(jìn)27-32元的籠子里，正被莊家圍追堵截。當(dāng)然，對(duì)長(zhǎng)期低位震蕩的個(gè)股有無(wú)莊家伏兵，也要結(jié)合基本面分析。一般來(lái)說(shuō)，莊家喜歡與年輕（新股、次新股）、貌美（最好穿?quot;高科技"、"生物制藥"等花衣裳）、苗條（流通股本最好不要超過(guò)5000萬(wàn)）的個(gè)股談戀愛(ài)。如成都華聯(lián)（0593）流通股僅2359萬(wàn)，浙江東方（600120）、岳陽(yáng)恒立（0622）流通盤則僅一千多萬(wàn)，身材可與趙飛燕媲美。只有莊家充分控盤的個(gè)股，股價(jià)才會(huì)象莊家手中的面團(tuán)，愛(ài)怎么捏就怎么捏。邯鄲鋼鐵（600001）雖然極具投資價(jià)值，但其大腹便便的體態(tài)使其找不到婆家。
三、低位加碼型。莊家把價(jià)位推高一個(gè)臺(tái)階后，若大盤走弱，莊家無(wú)法抵擋蜂擁的拋盤，只好且戰(zhàn)且退。待空方力量消化怠盡時(shí)，莊家再調(diào)集重兵，做好打殲滅戰(zhàn)的準(zhǔn)備。此類個(gè)股往往具有未來(lái)大黑馬的潛質(zhì)。從外面看，此股風(fēng)平浪靜，哪知里邊已埋伏有莊家的百萬(wàn)雄兵，例如阿城鋼鐵（600799），該股主力可說(shuō)是蓄勢(shì)已久，97年7月18月突然放量，表明已有莊家開(kāi)始光顧，之后一直保持震蕩趨勢(shì)，歷時(shí)29周，共成交9000萬(wàn)股，平均成本7.5元，98年2月開(kāi)始走出一波上升行情。但6月份除權(quán)后便節(jié)節(jié)敗退，最低見(jiàn)3.95元，可以判斷莊家并沒(méi)有控盤。8月份隨大盤見(jiàn)底后，莊家再度調(diào)集兵馬，至12月初共成交4500萬(wàn)股，至此，莊家已肚子里已滿滿的一堆貨，為日后的驚人表現(xiàn)準(zhǔn)備了充足的糧草。吸貨如同釀酒，釀的時(shí)間越長(zhǎng)，其味越香醇。
散戶平時(shí)可多關(guān)注一些"市場(chǎng)棄?quot;，特別是那些一年半載無(wú)人理睬的個(gè)股，黑馬都是全身皆黑的，黑鼻子黑眼睛黑皮膚，再躲在黑角落，乍一看還以為是病貓。別天天盯著漲幅榜前十名，那是別人的老婆，看也白看。其次，關(guān)注長(zhǎng)期橫盤之后出現(xiàn)的第一根長(zhǎng)陽(yáng)，此時(shí)往往是莊家吹響沖鋒陷陣的號(hào)角，也是我們向莊家搶錢的大好時(shí)機(jī)，表示莊家正在探頭探腦，散戶此時(shí)宜準(zhǔn)備一個(gè)鐵鉤，把自己的小舢板牢牢鉤住莊家的航空母艦。
第三節(jié):莊家拉升及K線的典型形態(tài)
拉升時(shí)的技術(shù)特點(diǎn)及盤面特征
拉升：該階段為主升段，行情誘人且升幅可觀。
技術(shù)特點(diǎn)：
①經(jīng)常走出獨(dú)立于大盤的走勢(shì)，一般發(fā)生在大勢(shì)樂(lè)觀之時(shí)；
②強(qiáng)調(diào)快速，具有爆發(fā)性；
③在拉升初期經(jīng)常出現(xiàn)連續(xù)軋空的走勢(shì)；
④經(jīng)常呈現(xiàn)漲時(shí)放量、跌時(shí)縮量的特點(diǎn)；
⑤在同一交易日開(kāi)市后不久或收市前幾分鐘最易出現(xiàn)拉升現(xiàn)象。這主要是因?yàn)橹行∩粼趧倓傞_(kāi)市時(shí)（和閉市前）并不知道自己所持的某只股票會(huì)上漲和上漲多少，所以此時(shí)掛出的賣單較少。莊家在這兩個(gè)時(shí)刻只需動(dòng)用很少的資金就可將散戶的拋單統(tǒng)統(tǒng)吃掉，從而輕易達(dá)到拉升效果。另外，在尾市時(shí)拉升經(jīng)常帶有刻意成份，其目的主要是為了顯示莊家的實(shí)力，吸引散戶注意和跟風(fēng)，或者是為了做K線（騙線）圖和要構(gòu)筑（維系）良好的技術(shù)形態(tài)。
⑥具有良好的技術(shù)形態(tài)。如均線系統(tǒng)呈典型的多頭排列，主要技術(shù)指標(biāo)處于強(qiáng)勢(shì)區(qū)，日K線連續(xù)飄紅收陽(yáng)。（如：0795太原剛玉在98年5月21日至6月2日，600651飛樂(lè)音響在98年9月9日至9月16日的走勢(shì)）
運(yùn)用手法：
①夾板式：即在當(dāng)日上攻時(shí)經(jīng)常在"買三"和"賣三"位置上同時(shí)掛出大單子，之后把買賣價(jià)位不斷上移。與此同時(shí)，在分時(shí)曲線圖上經(jīng)常沿45°角的斜率上推。（如：600009虹橋機(jī)場(chǎng)在98年10月下旬那幾天的當(dāng)日走勢(shì)）
②直拉式：此類莊家一般實(shí)力強(qiáng)大，喜歡急功近利式的短線兇悍炒作。做期貨的資金在殺入股市時(shí)多采用此種手法。（如：0020深華發(fā)在98年5月上旬的走勢(shì)）
③臺(tái)階式：此類莊家往往不具備控盤的實(shí)力，或者由于關(guān)聯(lián)單位涉及面廣，無(wú)法保證絕對(duì)保密不走漏消息，故采用此手法盡量減輕上行時(shí)的壓力。（如：600657北京天橋從98年3月中旬至7月底的走勢(shì)）
④波段式：此類莊家一般較具耐心，多為中長(zhǎng)線做莊，故采取循序漸進(jìn)、穩(wěn)扎穩(wěn)打的手法。（如：600623輪胎橡膠從98年3月下旬至7月中旬的走勢(shì)，及600855 ST北旅從98年3月下旬以后的走勢(shì)）
盤面特征：
①經(jīng)常在中（高）價(jià)區(qū)連拉陽(yáng)線。（如：0899贛能股份98年6月底至7月中旬的走勢(shì)，0889華聯(lián)商城從98年10月9日至10月21日的走勢(shì)）
②經(jīng)常跳空高開(kāi)形成上攻缺口，且短線不予回補(bǔ)。（如：600651飛樂(lè)音響在98年9月9日、10日與11日、14日的走勢(shì)，0020深華發(fā)在98年5月4日至5月11日的走勢(shì)）
③經(jīng)常在通過(guò)前期某一阻力位（區(qū)）時(shí)會(huì)進(jìn)行震蕩整理以消化該阻力的壓力，而且突破之后又將加速上揚(yáng)。（如：0792鹽湖鉀肥在98年10月20日時(shí)已攻至其在7月底以前的平臺(tái)阻力區(qū)，遂馬上展開(kāi)短暫調(diào)整，至10月28日開(kāi)始又再次實(shí)施連續(xù)上攻。）
莊家"拉升"時(shí)操作策略與跟莊技巧
啟動(dòng)拉升需要等待合適的時(shí)機(jī)，莊股相互之間也在觀望，對(duì)同一板塊的其他股票的動(dòng)向十分關(guān)注。如果選擇的時(shí)機(jī)不當(dāng)，往往事倍功半，出師不利會(huì)打亂整個(gè)布局方案。有些莊家總是喜歡在大盤指數(shù)無(wú)所作為時(shí)跳出來(lái)表演。因?yàn)榍f家十分需要跟風(fēng)盤的追捧，不能吸引跟風(fēng)盤就意味著莊家要自己舉重。在大盤無(wú)熱點(diǎn)的情況下，使自己成為熱點(diǎn)就能吸引大量的短線資金，還有些舉重很久的強(qiáng)莊股也喜歡這么做。另外有少數(shù)惡莊股專門在大盤跌的時(shí)候大漲，大盤走穩(wěn)之后出貨，但大部分的莊家總是選擇大盤處于上升趨勢(shì)或即將開(kāi)始上升的時(shí)候啟動(dòng)拉升，這種現(xiàn)象有助于我們判斷大盤趨勢(shì)。由于莊股從啟動(dòng)到目標(biāo)位需要拉升多次，也就是常說(shuō)的有幾個(gè)波段，在每個(gè)波段中的莊家操作方法都是有所不同的。 （１）拉離建倉(cāng)成本區(qū)，形成上升第一浪。
在日Ｋ線圖上表現(xiàn)為股價(jià)從長(zhǎng)期潛伏的底部突起，在周Ｋ線上形成旗桿，價(jià)升量增，周成交量一般可以達(dá)到前５周平均成交量的５倍以上，這一步是所有的莊家都要做的。由于股價(jià)長(zhǎng)期低迷股性呆滯，此時(shí)在初起的１－２個(gè)小時(shí)內(nèi)少有跟風(fēng)盤，反而上面掛出的拋盤不少，莊家所要做的只是連續(xù)買入，吃掉所有擋路的拋盤。這時(shí)的莊家是最可愛(ài)的，一往無(wú)前，視死如歸。
第一浪的上升高度在起始階段投資人是很難預(yù)料的，莊家對(duì)第一波的目標(biāo)高度很多時(shí)候是隨機(jī)決定的，長(zhǎng)期躺底的股票在小荷露出尖尖角的時(shí)候，非常容易吸引跟入買盤，在隨后的時(shí)間內(nèi)，莊家只需要在關(guān)鍵時(shí)刻點(diǎn)撥一下，如當(dāng)天均價(jià)位、３０和６０分鐘超買點(diǎn)、整數(shù)位、中長(zhǎng)期均線處等等。有時(shí)為了放大成交量或吸引市場(chǎng)的注意或顯示實(shí)力，莊家經(jīng)常用大手筆對(duì)敲，即先掛出幾千或幾萬(wàn)手的賣盤，幾分鐘后一筆或幾筆買入。
當(dāng)股價(jià)漲幅達(dá)到２０％左右時(shí)，小道消息便開(kāi)始登臺(tái)亮相，有關(guān)該股的傳聞在隨后幾天里會(huì)不絕于耳。這時(shí)投資者總是聽(tīng)到相互矛盾的或不確定的消息。信不信由你，股價(jià)還在上升，仿佛在告訴你那是千真萬(wàn)確的好消息和賺錢機(jī)會(huì)。
往往獨(dú)莊股和多莊股的第一波拉升高度是有區(qū)別的。獨(dú)莊股很簡(jiǎn)單，計(jì)劃怎么做就怎么做，只要沒(méi)有意外情況一般都能達(dá)到目標(biāo)，常常還超額完成。脫離成本區(qū)的目標(biāo)價(jià)位是從底部上升２５－３５％，此時(shí)莊家的持倉(cāng)量增加了，最多時(shí)可能是流通股數(shù)的６０％以上。多莊股的情況就復(fù)雜一些，消耗體力打沖鋒的事要輪流上，短期升幅太大說(shuō)不定會(huì)出叛徒，在這種相互牽制的情況下，第一波的幅度會(huì)低一點(diǎn)。有時(shí)在啟動(dòng)階段連出天量，股價(jià)以很徒的角度上升，這可能是多個(gè)莊家在搶籌碼，以后會(huì)逐步調(diào)整為獨(dú)莊股，最后的莊家的成本價(jià)很高，經(jīng)常成為惡莊或強(qiáng)莊。
（２）莊家后續(xù)資金到位，輿論沸騰，人心思漲的時(shí)候，便可啟動(dòng)第三浪。這個(gè)階段的莊家操作方式和拉升期有點(diǎn)相似，只不過(guò)根據(jù)自己的持倉(cāng)情況決定拉升的斜率。倉(cāng)位重的拉升斜率陡峭，倉(cāng)位輕的平坦些，這時(shí)莊家所考慮的是要拉出以后的出貨空間。
由于我們對(duì)第三浪的高度和五浪結(jié)構(gòu)十分熟悉，莊家根本不用擔(dān)心沒(méi)有跟風(fēng)者，也不需要刻意的制造消息，只要再發(fā)揚(yáng)光大就可以了，前期的消息和想象力將在這個(gè)階段充分消化。莊家只需要順勢(shì)而為，照教科書做圖形就是了，由于籌碼被大量鎖定，盤面十分輕巧，Ｋ線組合流暢無(wú)比。所以我們經(jīng)常看到縮量走第三浪的圖形。莊家有時(shí)為了表現(xiàn)自己，經(jīng)常玩些逆勢(shì)走高和頂風(fēng)作案的把戲。莊家此時(shí)最害怕的是基本面突變和其他比自己更有優(yōu)勢(shì)的個(gè)股崛起，使自己在跟風(fēng)資金面前失寵。隨著大盤擴(kuò)容，個(gè)股數(shù)量激增和質(zhì)量?jī)?yōu)化，一些原來(lái)的長(zhǎng)莊股失寵，被迫舉重而成為冷門股，為了出貨而不得不另出高招，這就屬于生產(chǎn)自救范疇了。
此刻莊家和上市公司的緊密聯(lián)系達(dá)到了頂峰，真正實(shí)質(zhì)性的東西現(xiàn)在可以拍板了，有的上市公司募集資金投資項(xiàng)目突變，有的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)大起大落。有的送配股方案定局、有的重大合同簽約等等，都和莊家有關(guān)。
從盤面來(lái)觀察，通常上升行情開(kāi)始時(shí)一定會(huì)有極強(qiáng)烈的買進(jìn)信號(hào)告訴你可以大膽進(jìn)場(chǎng)了，這個(gè)強(qiáng)烈的買進(jìn)信號(hào)是放巨量拉長(zhǎng)陽(yáng)線。如果在盤整的行情中突然出現(xiàn)開(kāi)盤跌停收盤漲停，往往代表著大行情可能開(kāi)始，尤其是連續(xù)幾天放巨量拉長(zhǎng)紅，便代表強(qiáng)烈的上攻欲望。
通常多頭行情開(kāi)始時(shí)，股價(jià)呈現(xiàn)大漲小回的走勢(shì)，往往是漲３天，回檔整理１天；再漲３天，再回檔整理１－２天；再漲３天，再回檔整理２－３天；一路漲上去，一直漲到成交量已放大為底部起漲點(diǎn)的４倍，或股價(jià)已上漲１倍時(shí)方才可能結(jié)束。在多頭市場(chǎng)里，個(gè)股行情起點(diǎn)成交量均不大，隨著指數(shù)上升而擴(kuò)大，直至不能再擴(kuò)大時(shí)，股價(jià)指數(shù)便開(kāi)始下，也就是最高成交量對(duì)應(yīng)著最高股價(jià)指數(shù)。有時(shí)股價(jià)指數(shù)雖然繼續(xù)上升，成交量卻無(wú)法再放大，上升行情極可能在數(shù)日內(nèi)結(jié)束，?quot;先見(jiàn)量，后見(jiàn)價(jià)"相印證。投資人只要在３個(gè)月之中做一波真正的多頭行情就足已了。
拉升行情的特點(diǎn)是換手積極，股價(jià)上漲時(shí)成交量持續(xù)放大，并沿著５日移動(dòng)平均線上行；當(dāng)股價(jià)下跌時(shí)，成交量過(guò)度萎縮，并且能夠在１０或３０日移動(dòng)平均線處明顯止跌回穩(wěn)，當(dāng)成交量創(chuàng)新記錄直至無(wú)法再擴(kuò)大，股價(jià)收大陰放大量時(shí)，上升行情才結(jié)束。
第四節(jié):莊家洗盤及K線的典型形態(tài)
洗盤
炒股的人個(gè)個(gè)都想騎黑馬，但不幸的是黑馬常常是爬上去了卻坐不穩(wěn)。持有一只本來(lái)可以賺大錢的股票，卻因走勢(shì)太可怕而斬倉(cāng)離場(chǎng)，然而剛剛斬倉(cāng)，股價(jià)卻飛一樣漲起來(lái)，似乎就差我們手中這一股，你不拋他就不漲。這種痛苦的過(guò)程相信人人都經(jīng)歷過(guò)，而且大都不只一次。其實(shí)這種現(xiàn)象并不是偶然的，因?yàn)榫退闱f家吸飽了籌碼也不可能一味地盲目拉高股價(jià)，股價(jià)無(wú)回檔地大幅上升會(huì)使得短線客無(wú)驚無(wú)險(xiǎn)得大賺莊家的錢，這在邏輯上是不可能成立的，也是投下了巨資的莊家無(wú)法容忍的，于是股市中就有了洗盤的產(chǎn)生。
一、洗盤的目的
基于上述理由，我們可以進(jìn)一步理解洗盤的主要目的在于墊高其他投資者的平均持股成本，把跟風(fēng)客趕下馬去，以減少進(jìn)一步拉升股價(jià)的壓力。同時(shí)，在實(shí)際的高拋低吸中，莊家也可兼收一段差價(jià)，以彌補(bǔ)其在拉升階段將付出的較高成本。
莊家洗盤常用手法及盤口特征：
既然洗盤是為了嚇出信心不足的散戶籌碼，莊家必然會(huì)制造出疲弱的盤面假象，甚至兇狠的跳水式打壓，讓人產(chǎn)生一切都完了的錯(cuò)覺(jué)，才會(huì)在驚恐中拋出手中持股。有意思的是在關(guān)鍵的技術(shù)位，莊家往往會(huì)護(hù)盤，這是為什么呢？答案很簡(jiǎn)單，莊家要讓另一批看好后市的人持股，以達(dá)到墊高平均持股成本的目的。
操盤手較常采用的洗盤手法有兩種：
1、震蕩洗盤法。也就是以大幅震蕩的方式高出低進(jìn)，迫使散戶低出高進(jìn)，反復(fù)多次以后，使盤中的浮動(dòng)籌碼減少。例如98年6月份山川股份（600714）、石獅新發(fā)（0671）等股票，莊家正是在陰陽(yáng)交錯(cuò)的K線組合中洗盤。
2、打壓洗盤法。也就是以兇狠向下的方式往下猛砸盤，做出一根長(zhǎng)長(zhǎng)的陰線，讓人相信后市無(wú)戲，然而這種跌勢(shì)并不繼續(xù)下去，往往在一周內(nèi)甚至第二天跌勢(shì)就停止了，讓前日拋股者莫名其妙。98年9月24、25日的鞍山一工（600813）即是最好的例子。9月24日該股以898萬(wàn)股的成交量跌停報(bào)收，相信在此位置該股的持有人都會(huì)以為走為上策，但誰(shuí)會(huì)想到一夜之后同是這只鞍山一工又拉了漲停呢？
洗盤階段K線圖所顯示的幾點(diǎn)特征：
1、大幅震蕩，陰線陽(yáng)線夾雜排列，市勢(shì)不定；
2、成交量較無(wú)規(guī)則，但有遞減趨勢(shì)；
3、常常出現(xiàn)帶上下影線的十字星；
4、股價(jià)一般維持在莊家持股成本的區(qū)域之上。若投資者無(wú)法判斷，可關(guān)注10日均線，非短線客則可關(guān)注30日均線；
5、按K線組合的理論分析，洗盤過(guò)程即整理過(guò)程，所以圖形上也都大體顯示為三角形整理，旗形整理和矩形整理等形態(tài)。
如何判斷主力在洗盤
很多投資進(jìn)行在買進(jìn)某種股票以后，由于信心不足，常致殺低求售、被主力洗盤洗掉，事后懊悔不已，看著股價(jià)一直上去。妙股的人，對(duì)于主力的洗盤技巧務(wù)必熟知，而主力的洗盤方式不外乎下面幾種：
1.開(kāi)高殺低法：此種常發(fā)生于股價(jià)高檔無(wú)量，而低檔接手強(qiáng)勁之時(shí)，投資人可以看到股價(jià)一到高檔(或開(kāi)盤即漲停)即有大手筆殺了，而且?guī)缀跏强鞖⒌降２鸥市模枪蓛r(jià)卻是不跌停，不然就是在跌停價(jià)位，不斷產(chǎn)生大筆買盤，此時(shí)缺乏信心者乃低價(jià)求售，主力于是統(tǒng)統(tǒng)吃進(jìn)，等到?jīng)]有人愿意再低價(jià)賣出，壓力不大時(shí)，再一檔一檔向上拉升，如果拉了一二檔壓力不大，可能會(huì)急速接到漲停，然后再封住漲停。所以當(dāng)投資人看到某股低位大量成交時(shí)，應(yīng)該勇于大量承接，必有收獲。
2.跌停掛出法：即主力一開(kāi)盤就全數(shù)以跌停掛出，散戶在看到跌停打不開(kāi)時(shí)，深恐明天會(huì)再來(lái)個(gè)跌停，于是也以跌停殺出，待跌停殺出的股票到達(dá)一定程度而不再增加時(shí)，主力乃迅速將自己的跌停掛出單取消，一下將散戶的跌停拋單吃光，往上拉抬，而其拉抬的意愿視所吃的籌碼多寡而定，通常主力一定要擁有大的籌碼時(shí)，才會(huì)展開(kāi)行動(dòng)，因此若籌碼不夠，則第二天可能還會(huì)如法炮制，投資者亦應(yīng)在此時(shí)機(jī)低價(jià)買進(jìn)才是。
3.固定價(jià)位區(qū)洗盤法：此種情況的特征乃是股價(jià)不動(dòng)，但成交量卻不斷擴(kuò)大。其洗盤的方式為：某股漲停是25元，跌停是15元，而主力會(huì)在18元處限價(jià)以超大量的單子掛入。這樣的結(jié)果將導(dǎo)致一整天股價(jià)將"靜止"在18元和17元之間，只要股價(jià)久盤不動(dòng)，大部分人將不耐煩拋出，不管再多的量全部以17元落入主力的手中，直到量大到主力滿意為止。然后，往后的漲幅又是由主力決定，而散戶只有追高或搶高的份了。
4.上沖下洗法：當(dāng)股價(jià)忽高忽低，而成交量地不斷擴(kuò)大時(shí)，投資者應(yīng)該設(shè)法在低價(jià)位掛進(jìn)股票。此法乃是主力利用開(kāi)高走低、拉高、摜低再拉高，將籌碼集中在他手上的方法，故稱?quot;上沖下洗"。此法乃綜合開(kāi)高走低法和跌停掛出法而成，將會(huì)造成特大的成交量。
如何區(qū)分洗盤和出貨
分清洗盤和出貨是件很考功夫的事。很多人不僅無(wú)法完全正確判斷出洗盤和出貨，而且往往會(huì)在兩者之間造成誤會(huì)。當(dāng)莊家洗盤的時(shí)候誤以為是出貨，慌忙出逃，結(jié)果眼睜睜看著到嘴的肥肉被別人搶走。而等到莊家出貨了，又誤以為那只不過(guò)是莊家在洗盤而已，在最危險(xiǎn)的時(shí)候反而死抱股票，結(jié)果煮熟的鴨子又飛了。為什么會(huì)這樣呢？讓我們來(lái)從莊家的心態(tài)分析分析就明白了：莊家洗盤時(shí)定會(huì)千方百計(jì)動(dòng)搖人們的信心，而出貨時(shí)必將以最美好的前景給人以幻想。因此，我們可以得出洗盤的幾點(diǎn)特征：
1、洗盤時(shí)股價(jià)快速走低，但下方會(huì)獲得支撐；
2、下跌時(shí)成交量無(wú)法持續(xù)放大，在重要支撐位會(huì)縮量盤穩(wěn)，上升途中成交緩緩放大；
3、整個(gè)洗盤過(guò)程中無(wú)關(guān)于該股的利好消息出現(xiàn)，一般人持股心態(tài)不穩(wěn)；
4、當(dāng)盤面浮碼越來(lái)越少，最終向上突破并放出大成交量時(shí)，表明洗盤完成，新的升幅即將開(kāi)始。
上面我們介紹了莊家洗盤時(shí)通常所用的各種伎倆和形態(tài)上的變化，現(xiàn)在我再結(jié)合自己的看盤心得，談?wù)勱P(guān)于洗盤的體會(huì)。
其一，由于事物總在發(fā)展中變化，莊家現(xiàn)在開(kāi)始更多地借助股民對(duì)大盤走勢(shì)判斷產(chǎn)生困惑時(shí)進(jìn)行瘋狂的洗盤。每當(dāng)大盤從底部剛剛拉起，市場(chǎng)中一般還是空聲一片，大多數(shù)股民的心態(tài)也還停留在前期股市下跌的恐懼中，這時(shí)往往稍有風(fēng)吹草動(dòng)，很容易就把自己的寶貴籌碼送給了莊家，從而讓莊家輕松地完成了洗盤的過(guò)程。其實(shí)這時(shí)我們最好反過(guò)來(lái)想想，發(fā)現(xiàn)道理再簡(jiǎn)單不過(guò)。因?yàn)榧热磺捌诖蟊P跌了那么多，到了此時(shí)此刻，一般散戶手中除了深套的籌碼之外，哪里還剩有寶貴的資金呢？例如，在98年9月17日和18日，廈海發(fā)（0526）的走勢(shì)就是這種意義的放量洗盤。當(dāng)時(shí)，莊家所利用的并不是持股者對(duì)個(gè)股走勢(shì)的把握不準(zhǔn)，而恰恰就是利用了人們對(duì)大盤走勢(shì)的疑惑。 其二，莊家也慣用個(gè)股以及大盤的所謂利空，進(jìn)行瘋狂地打壓洗盤。這種時(shí)候，我們首先應(yīng)該觀察個(gè)股前期成交量的變化。若成交量在前期沒(méi)有特別放大，那么先知先覺(jué)的莊家難道會(huì)和散戶一起聽(tīng)到利空才拋股票嗎？換種說(shuō)法，莊家不是在洗盤難道還會(huì)是出貨嗎？例如，銀廣夏（0557）98年4月20、21日的低開(kāi)就是明顯的洗盤。銀廣夏曾在1月21日至2月17日有一波拉升建倉(cāng)的行情，不長(zhǎng)的2個(gè)月的盤整之中，細(xì)心的人可以觀察到從3月27日開(kāi)始成交量又逐漸放大。4月20日，銀廣夏公布1997年年報(bào)，莊家趁機(jī)利用其不佳的業(yè)績(jī)，低開(kāi)洗盤。所以對(duì)于認(rèn)清了莊家洗盤行為的投資者來(lái)說(shuō)，既然判斷出了莊家不準(zhǔn)備留著一肚子的貨撐死自己，那么大幅拉升就是很必然的事了。銀廣夏也正是從此時(shí)起步，股價(jià)在三月內(nèi)翻了番。 其三，和股評(píng)及輿論鼓吹的相反式洗盤。股評(píng)唱多，莊家做空；股評(píng)唱空，莊家做多。現(xiàn)在市場(chǎng)中的大多數(shù)股評(píng)家，除了少數(shù)缺乏職業(yè)道德的人之外，應(yīng)該說(shuō)還是具備一定的理論基礎(chǔ)和實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)。莊家有所動(dòng)作之時(shí)，他們往往能發(fā)現(xiàn)到蛛絲馬跡，但當(dāng)股評(píng)家們把他們的發(fā)現(xiàn)用來(lái)大肆評(píng)論之時(shí)，莊家也許仍未完成原定計(jì)劃。對(duì)于股評(píng)家，莊家倒是不用放在眼里，反而可以借力打壓。試想一下，大家都想做轎子，誰(shuí)來(lái)抬轎呢？例如，東湖高新（600133）在98年9月23日的走勢(shì)就是這種洗盤方式最好的例子。在9月19日周末這天的許多股評(píng)都點(diǎn)評(píng)了東湖高新，且一致看好該股。但此時(shí)莊家也許并未完成最后的操作計(jì)劃，那么唯一的辦法就是選擇瘋狂打壓，而不是不擇時(shí)機(jī)的拉升。當(dāng)然，如果你心中有底的話，你就會(huì)知道，拉升是必然的，只不過(guò)會(huì)晚些時(shí)候。
其四，通常的經(jīng)典理論是莊家洗盤時(shí)不破10日均線，且成交量呈遞減之勢(shì)。但我們發(fā)現(xiàn)，現(xiàn)在市場(chǎng)上的莊家往往并不遵守這一規(guī)則，他們不僅砸破10日均線，還時(shí)時(shí)砸破30日均線，甚至是放量之后，我們發(fā)現(xiàn)了問(wèn)題的關(guān)鍵所在：這么大的成交量，一般的散戶有幾個(gè)敢到相對(duì)高位去接這種火棒呢？何況還是不祥的放量下跌！所以除了莊家對(duì)倒，我們很難再想到別的可能。所以千萬(wàn)別被這種洗盤給嚇出局，否則我們是無(wú)法享受到最后瘋狂的喜悅！例如，哈慈股份（600752）98年6月30日、7月1日的大陰線和昆明機(jī)床（600806）98年2月10日表現(xiàn)，可以說(shuō)就是這類洗盤法的典型之作。
震倉(cāng)（洗盤）的技術(shù)特點(diǎn)及盤面特征
震倉(cāng)（洗盤）：為了清洗浮籌以減輕日后拉升時(shí)的拋壓和降低拉升成本，所以莊家要洗盤。
技術(shù)特點(diǎn)：
①經(jīng)常莫明其妙地進(jìn)行打壓，但會(huì)很快（突然）止跌。
②故意制造股價(jià)疲軟的假象，但一般不有效下破某一支撐位（如10日、20日均線）。
③洗盤時(shí)間一般不超過(guò)兩周，在這段時(shí)間內(nèi)股價(jià)經(jīng)常上下振蕩，但下跌幅度往往不深。（如：600752哈慈股份98年4月13日至5月上旬的走勢(shì)）
運(yùn)用手法：
①打壓洗盤。先行拉高之后實(shí)施反手打壓，但一般在低位停留的時(shí)間（或天數(shù)）不會(huì)太長(zhǎng)。（如：600654飛樂(lè)股份，機(jī)構(gòu)從98年8月19日開(kāi)始先拉高建倉(cāng)至8月25日，然后向下打壓洗盤。）
②邊拉邊洗。在拉高過(guò)程中伴隨著回檔，將不堅(jiān)定者震出。（如：0677山東海龍98年8月24日、28日、31日、9月2日、8日、15日、22日、30日及10月6日的走勢(shì)）
③大幅回落。一般發(fā)生在大勢(shì)調(diào)整時(shí)，機(jī)構(gòu)會(huì)順勢(shì)而為，借機(jī)低吸廉價(jià)籌碼。投機(jī)股經(jīng)常運(yùn)用這種手法，或盤中機(jī)構(gòu)已獲利頗豐。（如：0805金獅股份，機(jī)構(gòu)在98年8月18日進(jìn)行拉升之前先大舉下砸）
④橫盤筑平臺(tái)。在拉升過(guò)程中突然停止做多，使缺乏耐心者出局，一般持續(xù)時(shí)間相對(duì)較長(zhǎng)。（如：600657北京天橋，莊家在拉升至98年5月下旬之后開(kāi)始進(jìn)行平臺(tái)整理，直到7月份再度向上拉升）。
⑤上下震蕩。此手法較為常見(jiàn)，即維系一個(gè)波動(dòng)區(qū)間，并讓投資者摸不清莊家的炒作節(jié)奏。（如：600075新疆天業(yè)，從98年3月16日至3月底的走勢(shì)及5月上旬至8月下旬的走勢(shì)）
盤面特征：經(jīng)常在中（低）價(jià)區(qū)域出現(xiàn)帶上下影線的十字星，或日K線組合呈現(xiàn)陰陽(yáng)相間的走勢(shì)。（如：600654飛樂(lè)股份98年8月27日、28日和9月1日、2日的走勢(shì)。又如：600818上海永久98年5月11日至5月19日及9月中旬的日K線形態(tài)）
如何區(qū)分震倉(cāng)與出貨
震倉(cāng)與出貨，是一對(duì)孿生姐妹，模樣酷似，性格各異，"姐姐"（出貨）心地狠毒，冷不防會(huì)咬你一口："妹妹"（震倉(cāng)）模樣雖丑，若你耐心守侯或許"她"會(huì)賞你一個(gè)漲停板。大盤大幅振蕩，如何區(qū)分震倉(cāng)與出貨的問(wèn)題顯得極為迫切。比如周一周二大盤早市還是一片歌舞升平，不少個(gè)股精神抖擻銳意上攻，下午風(fēng)云突變，大盤如失控的飛機(jī)往下俯沖，部分個(gè)股甚至由漲停奔向跌停，日線圖多數(shù)個(gè)股收出穿頭破腳的帶量長(zhǎng)陰線，究竟是莊家震倉(cāng)還是出貨？下面先介紹兩者的主要區(qū)別。
1.震倉(cāng)目前是為了嚇出跟風(fēng)盤，而出貨則是為了把籌碼盡快派發(fā)出去，因而震倉(cāng)時(shí)莊家往往假戲真做，假出貨真回購(gòu)，把圖形做得越難看越容量達(dá)到目的，圖形上往往表現(xiàn)為放量長(zhǎng)陰；而出貨則是真戲假做，把出貨的企圖時(shí)不時(shí)用一兩根長(zhǎng)陽(yáng)來(lái)掩蓋。
2.震倉(cāng)深度一般不會(huì)很深，深度過(guò)大往往讓散戶趁機(jī)撿走籌碼，因而一般不會(huì)下破10日均線，而出貨時(shí)莊家會(huì)不介意下破多少條均線，而關(guān)心的是籌碼能不能盡快賣出，偶爾照顧股價(jià)亦只是力求賣個(gè)好價(jià)錢或拖延出貨時(shí)間。從圖形上看，出貨往往表現(xiàn)為一個(gè)高點(diǎn)比一個(gè)高點(diǎn)低，重心下移明顯；而震倉(cāng)最終目的是向上突破。
3.震倉(cāng)往往利用指數(shù)下跌或是利空消息進(jìn)行，而出貨往往利用指數(shù)上升或利好消息趁機(jī)派發(fā)。如周二股指大幅高開(kāi)后走低，市場(chǎng)出現(xiàn)利用指數(shù)上升或利好消息趁機(jī)派發(fā)。如周二股指大幅高開(kāi)后走低，市場(chǎng)出現(xiàn)恐慌心態(tài)，加上轉(zhuǎn)配股上市的傳聞?dòng)新曈猩f家趁機(jī)震倉(cāng)。大家試想，莊家持有大量籌碼，船大難調(diào)頭，在突發(fā)性的暴跌面前怎能撥腿而逃？總結(jié)歷史走勢(shì)可看出，每次暴跌都是逢低買入的時(shí)機(jī)而絕不是賣股的時(shí)候。
4.震倉(cāng)的位置往往不高，投資者可試著測(cè)算目前價(jià)位莊家并無(wú)獲利空間，若目前價(jià)位莊家獲利菲薄，莊家苦心經(jīng)營(yíng)已久，豈會(huì)輕易棄莊而逃？如深惠中長(zhǎng)期以來(lái)在6元附近附近震蕩，也即莊家的成本應(yīng)在此位附近，99年６月初剛剛向上突破，6月15日即收出一根放量陰線，而此時(shí)整體升幅約20％，莊家在此位獲利空間有限，因此可斷定為震倉(cāng)行為。
近期大盤保持持續(xù)強(qiáng)勢(shì)，積厚的獲利盤豐厚，莊家迫切需要清理"階級(jí)隊(duì)?quot;，此時(shí)若用慢吞吞、曠日持久的洗盤方式往往會(huì)怠誤拉抬時(shí)機(jī)，為達(dá)到與大盤同步炒作的目的，莊家多采取急剎車的方式洗盤，洗盤的時(shí)間往往很短、跌幅卻往往很大。
目前莊家兇悍洗盤的方法主要有：
１、跌停式洗盤，股價(jià)突破跌停，引起全場(chǎng)震驚，膽小者更是拔腿而逃，能夠很好達(dá)到震倉(cāng)目的。如，99年ＳＴ熊貓5月21日、24日連續(xù)兩天漲停，引發(fā)大量的跟風(fēng)盤，莊家借年報(bào)虧損的利空5月26、27日開(kāi)盤即跌停，把跟進(jìn)的散戶折騰得腸胃倒置，頭昏眼花之際，２８日再度低開(kāi)后即一路凱歌高%E
